Дипломная работа: Анализ бухгалтерской отчетности организации на примере (ООО "Tibur stone")
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
25
кредитов и займов, которые привлекаются для формирования запасов и затрат.
Кризис предприятие испытывает при недостатке определённых видов ресурсов,
при этом оно не способно обеспечивать требования кредиторов и имеет долг
перед бюджетом, персоналом и внебюджетными фондами.
3. Анализ ликвидности организации:
− расчёт и оценка финансовых коэффициентов ликвидности
организации;
− анализ платёжеспособности организации;
− анализ баланса платёжеспособности;
− расчёт и оценка финансовых коэффициентов платежеспособности.
Изучение абсолютных характеристик ликвидности и некоторых
относительных величин тех или иных финансовых коэффициентов
непосредственным образом дополняют оценку, полученную за счёт названных
выше величин.
Анализ платёжеспособности состоит в сравнении средств по активу,
сгруппированных по степени их ликвидности с обязательствами по пассиву,
сгруппированными по срокам их погашения.
Баланс считается абсолютно ликвидным, а организация
платёжеспособной в том случае, если имеет место следующее соотношение
групп актива и пассива баланса:
17
А
1
≥П
1
; А
2
≥П
2
; А
3
≥П
3
;А
4
≤
П
4.
где: А1 – наиболее ликвидные активы (денежные средства, финансовые
вложения до одного года); А2 – быстро реализуемые активы (краткосрочная
дебиторская задолженность); А3 – медленно реализуемые активы (запасы;
налог на добавленную стоимость; долгосрочная дебиторская задолженность;
прочие оборотные активы); А4 – трудно реализуемые активы (внеоборотные
активы);
17
Шеремет А.Д. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций: практическое
пособие / А. Д. Шеремет, Е. В. Негашев. - 2-e изд., перераб, и доп. - М.: Инфра-М, 2016. – С. 117
26
П1 – наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность); П2
– краткосрочные пассивы (краткосрочные заёмные средства, прочие
краткосрочные пассивы); П3 – среднесрочные и долгосрочные пассивы
(долгосрочные обязательства, доходы будущих периодов); П4 – постоянные
пассивы.
Показатели ликвидности и платёжеспособности отражают способность
экономического субъекта своевременно погашать свои обязательства за счёт
имеющихся в его распоряжении активов различной степени ликвидности. На
основе представленной группировки обеспечивается расчёт соответствующих
коэффициентов ликвидности и платёжеспособности (таблица 5).
Таблица 5
Расчёт показателей, характеризующих платёжеспособность и
ликвидность субъекта хозяйствования
Коэффициент
Суть
Порядок расчета
Нормативный
предел
Общая
ликвидность
Показывает кредиторам
потенциальную
обеспеченность
краткосрочной
задолженности
денежными средствами
(А1+0,5А2+0,3А3)
/
(П1+0,5П2+0,3П3)
≥ 1
Абсолютная
ликвидность
Показывает, сколько (в
процентном
соотношении)
краткосрочных
обязательств может
быть погашено с
помощью денежных
средств и их
эквивалентов
А1 / (П1+П2)
не меньше 0,2
Быстрая
(срочная)
ликвидность
Показывает, насколько
возможно будет
погасить текущие
обязательства, если
возникнут сложности с
реализацией продукции
(А1+А2) /
(П1+П2)
от 0,7-0,8 до 1,5
Текущая
ликвидность
Показывает
способность
организации погашать
собственные текущие
обязательства за счет
применения оборотных
активов
(А1+А2+А3) /
(П1+П2)
1-2
27
К показателям платёжеспособности и ликвидности относятся
соответствующие коэффициенты, в основе расчёта которых лежит группировка
статей бухгалтерского баланса по степени ликвидности активов и срочности
погашения обязательств экономического субъекта.
18
В основе группировки имущества экономического субъекта,
представленного его активами, и источников его обеспечения (пассивами
баланса) лежат данные бухгалтерской отчётности, а именно – данные,
отражённые в бухгалтерском балансе, имеющем строго установленную форму.
Каждый из рассчитываемых финансовых показателей имеет своё
экономическое значение. Так, например, коэффициент, характеризующий
текущую ликвидность, отражает стоимостную величину активов,
приходящуюся на 1 рубль обязательств краткосрочного характера.
Коэффициент же абсолютной ликвидности отражает ту часть текущих
обязательств экономического субъекта, которую он сможет погасить за счёт
реализации имеющихся запасов и т.д.
В сущности, методика расчёта представленных выше коэффициентов
определяется их сущностным содержанием. Измеряются они в долях единицы,
для каждого из них имеются рекомендуемые нормы, не достижение которых
указывает на проблемы с погашением обязательств и низкую ликвидность
активов исследуемого предприятия.
При расчёте и проведении анализа показателей ликвидности и
платёжеспособности следует помнить, что нормативные значения
коэффициентов являются усреднёнными и не учитывают отраслевые
особенности бизнеса. Ключевой характеристикой ликвидности выступает
преобладание стоимости оборотных средств над краткосрочными пассивами.
Анализ показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту
работу. В соответствии с этим результаты анализа дают ответ на вопрос,
каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния предприятия в
18
Коробова Я. А., Яковенко М. С. Бухгалтерская отчетность и ее роль в анализе деятельности организации
[Электронный ресурс] // Молодой ученый. 2017. №11.3. С. 40-42. URL https://moluch.ru/archive/91/19697/ (дата
обращения: 24.04.2018).
28
конкретный период его деятельности. К основным направлениям улучшения
финансового состояния можно отнести повышение ликвидности,
платёжеспособности, финансовой устойчивости и деловой активности.
4. Оценка деловой активности и рентабельности.
Экономисты-финансисты Шеремет, Сайфулин и Негашев характеризуют
деловую активность еще более узко. По их мнению, она определяется только
«скоростью оборота оборотных средств хозяйствующего субъекта».
Методика оценки деловой активности строится на получении итогов
динамического изменения основных показателей и сравнении темпов этих
перемен. При сопоставлении динамики изменения в абсолютных показателях
применяется «золотое правило экономики». Согласно данному правилу,
уровень увеличения чистой прибыли обязан опережать уровень увеличения
активов:
Тп > Твп > Та > 100%, (4)
где: Тп – темпы роста чистой прибыли;
Твп – темпы увеличения выручки, получаемой от продаж;
Та – темпы увеличения активов, рассчитанные на определённую дату.
Основные коэффициенты, рассчитываемые при анализе деловой
активности, представлены на рисунке 2.
Рисунок 2 - Показатели оценки деловой активности
Показатели оценки
деловой активности
по методике А.Д.
Шеремета
Общие показатели
оборачиваемости
Коэффициенты
оборачиваемости
Длительность
одного оборота
Высвобождение
(привлечение)
оборотных средств
Показатели уровня
активности
Фондоотдача
Коэффициент
отдачи
нематериальных
активов
Коэффициент
отдачи собственного
капитала
Коэффициент общей
оборачиваемости
капитала
29
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств (оборачиваемость
оборотных средств в разах) - это такой коэффициент, который отражает
скорость оборота оборотных средств и показывает количество оборотов.
При анализе рентабельности рассчитываются следующие показатели:
1. Рентабельность активов R акт. =
(5)
Где:
R акт. - Рентабельность активов;
Ч - чистая прибыль;
Ср. А – среднегодовая величина валюты баланса.
2. Рентабельность собственного капитала R ск. =
(6)
Где:
R ск. - Рентабельность собственного капитала;
Ч - чистая прибыль;
Ср. СК - среднегодовая величина собственного капитала.
3. Фондорентабельность R фо. =
(7)
Где:
R фо. - фондорентабельность;
Ч - чистая прибыль;
Ср. ОС - среднегодовая величина основных средств.
4. Чистая рентабельность (убыточность)R ч. =
(8)
Где:
R ч – чистая рентабельность (убыточность);
Ч - чистая прибыль;
В - выручка.
5. Рентабельность продаж R пр. =
(9)
Где:
R пр. – рентабельность продаж;
Пп – прибыль от продаж;
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/2786