Третий этап развития валютного регулирования в стране - "методологическое становление" - начался с вступлением в силу в марте 1991 года Закона СССР "О валютном регулировании" и длился по октябрь 1992 года. Характерными особенностями третьего этапа были:
развитие теоретических основ валютного регулирования (формирование терминологии, определение целей и задач, внедрение из мирового опыта инструментов валютного регулирования);
создание институтов органов и агентов валютного регулирования (основным органом валютного регулирования был определён Госбанк СССР, что соответствует практике большинства стран мира, где подобные функции осуществляют центральные (национальные) банки соответствующих государств);
становление системы учёта и отчётности по валютным операциям.
С начала 1991 года стал активно развиваться внутренний валютный рынок - межбанковский и биржевой. Стимулирование развития и упорядочение деятельности валютного рынка в стране явилось важным направлением в работе Центрального банка РФ в области валютного регулирования. В течение двух лет (январь 1991 года - январь 1993 года) были созданы и получили лицензии Банка России на организацию и проведение операций по купле-продаже иностранной валюты шесть специализированных межбанковских валютных бирж: Московская межбанковская валютная биржа, Санкт-Петербургская валютная биржа, Уральская региональная межбанковская валютная биржа, Сибирская межбанковская валютная биржа, Азиатско-Тихоокеанская межбанковская валютная биржа и Ростовская межбанковская валютная биржа. Позднее были открыты ещё две валютные биржи - Нижегородская и Самарская.
В процессе развития валютного регулирования и либерализации операций на внутреннем валютном рынке были сняты многие ограничения с операций по купле-продаже наличной иностранной валюты физическими лицами через уполномоченные банки.
Метод валютных ограничений, используемый Центральным банком на этом этапе развития валютного регулирования, предусматривал обязательное зачисление на счета в уполномоченных банках на территории Российской Федерации валютной выручки от экспорта товаров (работ, услуг), если иное не было разрешено Банком России, а также определял ответственность за нарушение указанного порядка. Кроме того, юридическим лицам, имеющим валютные счета за границей без соответствующего разрешения ЦБ РФ, предписывалось перечислить указанные средства на свои счета в уполномоченных банках на территории Российской Федерации. Средства, не перечисленные в течение трёх месяцев, становились собственностью государства и подлежали изъятию в Республиканский валютный резерв России. Контроль за полнотой и своевременностью перечисления валютной выручки в Российскую Федерацию и обоснованностью платежей за границу по внешнеэкономическим операциям возлагался на органы Государственной налоговой службы при проведении проверок деятельности предприятий.
В конце 1992 года Банк России разработал порядок реализации гражданам на территории Российской Федерации товаров (работ, услуг) за иностранную валюту, предусматривающий получение юридическим лицам-резидентам разрешений на право осуществлять указанную деятельность.
Указанным порядком был существенно ограничен и чётко определён круг товаров (работ, услуг), которые в Российской Федерации разрешались к продаже гражданам за иностранную валюту.
Впоследствии, в связи с ограничением расчётов в наличной иностранной валюте на территории России данный порядок был отменён. Право реализовывать товары за наличную иностранную валюту сохранилось только у магазинов беспошлинной торговли.
Распад Советского Союза и образование суверенного государства Российской Федерации привели к необходимости ведения Россией самостоятельной экономической политики, в том числе денежно-кредитной и валютной, как составляющей последней. Учитывая, что многие положения Закона СССР "О валютном регулировании" фактически перестали действовать, актуальной стала задача разработки и скорейшего введения в действие аналогичного закона РФ.
Новый этап валютного регулирования в России ("жёсткое администрирование валютных операций") открыл Закон Российской Федерации "О валютном регулировании и валютном контроле" в ноябре 1992 года; он продлился более десяти лет до июня 2004 года.
Основными особенностями данного этапа были:
введение института органов и агентов валютного контроля (органами валютного контроля были названы ЦБ РФ и Правительство РФ, агентами валютного контроля были названы уполномоченные банки, а также иные организации, которые могут осуществлять функции валютного контроля);
формирование основных направлений валютного контроля (лицензирование валютных операций, проверки выполнения резидентами обязательств в иностранной валюте перед государством, а также обязательств по продаже иностранной валюты на внутреннем валютном рынке Российской Федерации);
нормативное закрепление прав и обязанностей резидентов и нерезидентов, осуществляющих в Российской Федерации валютные операции, а также должностных лиц органов и агентов валютного контроля (Центральный банк РФ стал преемником Госбанка СССР как органа валютного контроля);
определение мер ответственности резидентов, в том числе уполномоченных банков, и нерезидентов за нарушение валютного законодательства.
Сформированные в этот период времени правила проведения валютных операций базировались на принципе "запрещено всё, кроме разрешённого".
Для данного этапа развития валютного регулирования и валютного контроля были также характерны ранее перечисленные методы:
регулирование валютных курсов осуществлялось посредством введения "валютного коридора", который впоследствии был заменён на режим так называемого "ползучего курса" и систематических интервенций на торгах межбанковских валютных бирж со стороны Банка России с целью поддержания курса российского рубля;
использование инструмента обязательной продажи Центральному банку РФ части экспортной валютной выручки;
ограничение ввоза в Российскую Федерацию и вывоза из неё иностранной валюты и ценных бумаг в инвалюте уполномоченными банками, а также установление порядка ведения уполномоченными банками Российской Федерации открытой валютной позиции по купле-продаже иностранной валюты на внутреннем валютном рынке России;
наделение кредитных организаций функциями валютного контроля за поступлением в Российскую Федерацию валютной выручки от экспорта товаров и обоснованностью платежей в иностранной валюте за импортируемые товары.
Недостатком данного этапа являлась отсутствие в основополагающем документе - Законе "О валютном регулировании и валютном контроле" - проработанного механизма регулирования валютных операций. С развитием рыночной экономики в России и международного экономического сотрудничества возникла необходимость разработки нового подхода к организации валютного регулирования, который мог обеспечить проведение последовательной либерализации валютных отношений, а также обеспечение устойчивости валюты Российской Федерации и стабильности внутреннего валютного рынка РФ.
Для устранения негативных последствий международного движения капитала, поддержания равновесия внешнеторгового платёжного баланса государства и устойчивости валюты РФ, были предусмотрены не столько экономические, сколько административные меры валютного регулирования, что предполагало не только возможность введения дискриминационных мер при совершении отдельных видов валютных операций как резидентами, так и нерезидентами, но и возможность предоставления индивидуальных разрешений на совершение отдельных видов валютных операций, что противоречило принципу равенства прав всех участников валютных отношений.
Последний этап развития, отражающий текущую ситуацию в валютно-кредитных отношениях хозяйствующих субъектов, - этап "валютной либерализации" - начался со вступлением в силу нового Федерального закона Российской Федерации № 173-ФЗ "О валютном регулировании и валютном контроле".
Характерными особенностями данного этапа стали:
отмена всех ограничений на валютные операции между резидентами и нерезидентами;
введение принципа, исключающего неоправданное вмешательство государства и его органов в сферу валютных операций;
установление приоритета экономических мер в области валютного регулирования.
Нормы валютного регулирования были приведены в соответствие с международными требованиями о свободном перемещении капитала. Это обеспечило дальнейшую либерализацию российской экономики, направленную на улучшение инвестиционного климата в стране.
Правительством Российской Федерации и Банком России в сжатые сроки был реализован комплекс мер, позволяющих плавно перейти от запрета на проведение валютных операций к режиму учёта и мониторинга внешнеторговой и инвестиционной деятельности российских участников ВЭД:
отмена практически всех валютных ограничений и введению полной конвертируемости рубля;
резидентам было предоставлено право открытия счетов в иностранной валюте в банках, расположенных на территории иностранных государств, что позволило шире использовать современные банковские технологии и новые финансовые продукты;
определены основные принципы валютного регулирования и валютного контроля, направленные на отказ от прямых запретов и разрешительных подходов к проведению валютных операций (сравнительно небольшое число ограничительных мер предусматривали преимущественно экономический характер);
в целях защиты экономической безопасности государства было предусмотрено вмешательство государственных органов в сферу регулирования валютных операций хозяйствующих субъектов только в случаях, связанных с возникновением угрозы ухудшения валютно-финансового положения государства, при котором органам валютного регулирования предоставлялось право вводить валютные ограничения, делающие некоторые виды операций экономически не выгодными.
Недостатками современного этапа, полагаем, являются:
отсутствие экономически обоснованных критериев введения и отмены органами валютного регулирования валютных ограничений;
изъятие из правоприменительного оборота реальных инструментов воздействия на участников валютных правоотношений со стороны органов и агентов валютного контроля;
разобщённость и дублирование функций валютного контроля между многочисленными структурами, наделёнными функциями валютного контроля;
отсутствие единой экономико-информационной базы валютного контроля.
Изучение этапов формирования валютного регулирования и валютного контроля в России, их особенностей и недостатков свидетельствует о поступательном развитии данной системы в сторону минимизации ограничений и запретов, создании либеральных условий движения капитала, минимизации роли государства в административном управлении валютными потоками.
Валютное регулирование и валютный контроль, оказывающие весьма масштабное влияние на экономическую жизнь общества, должно отличаться последовательностью, логичностью, стабильностью и взвешенностью. Любые непродуманные, неосторожные действия в этой сфере могут привести к негативным последствиям. Резкие ограничения и запреты могут стать причиной сокращения объёмов внешнеэкономической деятельности и, наоборот, снятие всех ограничений и запретов в условиях сложной экономической ситуации в стране может привести к значительному сокращению объёма поступающей из-за рубежа валютной выручки, а также росту спекулятивных операций на внутреннем валютном рынке.
Безусловно, чем меньше будет изъятий и исключений из единых норм валютного регулирования, тем эффективней будет валютная политика государства. Но правила проведения валютных операций, а также отлагательные условия их применения либо неприменения в случае негативных ситуаций в экономике страны должны быть чётко регламентированы и известны всем участникам валютных операций, что обусловливает необходимость сочетания активного нормотворчества в области валютного регулирования с одновременным введением мер контроля за выполнением установленных правил совершения валютных операций.
Только эффективный механизм валютного регулирования, построенный на чётко определённых в законодательном порядке принципах, через который предупреждаются и минимизируются последствия кризисных явлений на внешних финансовых рынках, в полной мере может защитить внутренний валютный рынок от внешних потрясений в краткосрочном периоде. Директивные меры валютного регулирования в определённом отрезке времени оказывают положительное влияние на развитие экономики внутри страны, мобилизуя национальные сбережения для производства капиталовложений не в иностранные предприятия, а внутри страны, что является немаловажным фактором в условиях недостаточной поддержки со стороны инвесторов из-за недоверия к политике своего правительства. Вместе с тем, директивное регулирование в целом не может заменить экономической политики, ориентированной на стабилизацию цен. Валютные ограничения не могут обеспечить долгосрочной стабильности обменного курса и валютной политики. Такой результат возможен только при условии направления механизма денежно-кредитного регулирования на стабилизацию цен и установление прочного внешнеторгового равновесия.
Таким образом, влияние государства на состояние и динамику валютного сегмента экономики через механизм валютного регулирования и валютного контроля должно базироваться на следующих основных принципах:
экономико-ориентированный подход к регулированию трансграничных валютных операций;
всесторонняя регламентация прав и обязанностей всех субъектов валютных отношений;
приоритетность экономических сдержек и противовесов при формировании системы учёта и контроля за операциями движения капитала;
исключение конфликта интересов между органами (агентами) валютного контроля и участниками ВЭД.
В этой связи мы считаем, что одной из наиболее актуальных задач, стоящих в настоящее время перед Правительством РФ и Банком России, является создание комплексной системы валютного регулирования и валютного контроля, обеспечивающей гибкий подход к решению проблем, возникающих в процессе осуществления экономической политики государства и регламентирующей валютные операции, как на внутреннем валютном рынке, так и во внешнеэкономической сфере.
Банк России, являясь основным органом валютного регулирования, и проводя анализ и оценку соответствия проводимых валютных операций действующему валютному законодательству, должен не только обеспечить порядок функционирования валютного сегмента экономики через систему правил проведения валютных операций, но и создать реальный механизм контроля, который, с одной стороны, позволит сохранить относительную стабильность национальной валюты, положительное сальдо платёжного баланса и адекватный уровень валютных резервов государства, а с другой, -создать условия, при которых участие спекулятивного иностранного капитала на внутреннем валютном рынке стало невыгодным для его владельцев, и отток российского капитала из страны был экономически оправданным и законодательно обоснованным.
Участие Банка России в качестве регулятора и контролёра должно осуществляться в тесном взаимодействии с другими органами и агентами валютного контроля в целях обеспечения баланса экономического интереса для государства и хозяйствующих субъектов при проведении последними валютных операций как внутри страны, так и за её пределами.
Экономический интерес государства проявляется, прежде всего, в обеспечении положительного сальдо, как во внешнеторговых операциях, так и в сфере трансграничного движения капитала. При этом указанное сальдо должно быть наполнено теми операциями, которые реально участвуют в экономике государства. В этой связи представляется необходимым подробно остановиться на изучении позитивных и негативных последствия полной либерализации трансграничных валютных операций и их влияния на состояние и развитие экономики страны на примере отдельно взятого региона.
Итак, изучив данную главу, можно прийти к выводу, что в систему развития валютного регулирования заложен мировой опыт. Но так как валютное регулирование и валютный контроль, оказывают весьма масштабное влияние на экономическую жизнь общества, то их развитие должно отличаться последовательностью, логичностью, стабильностью и взвешенностью. Любые непродуманные, неосторожные действия в этой сфере могут привести к негативным последствиям.