Дипломная (вкр): Анализ системы финансового планирования и прогнозирования в организации и разработка основных направлений ее совершенствования

Запланированные продажи в 2015 году изменятся по сравнению с 2014 годом. Происходит еще большее снижение размеров выручки: до l7975 млн. руб. за первое полугодие 2015 года, что на 6047 млн. руб. меньше, чем за аналогичный период 2014 года. Задача финансового менеджера к концу 2015 года добиться улучшения показателей объема продаж и чистой прибыли. В последующие годы планируется также увеличить данные показатели: к концу 2016 года планируется выйти по продажам на уровень 2014 года и увеличить выручку от продаж и чистую прибыль, а к концу 2017 года увеличить показатели по количеству проданных товаров на 25 % за счет расширения географии сбыта. Выручка к концу планируемого периода должна составить 152119664 руб., что в 2,91 раза превысит размер выручки 2014 года и на 36 % больше выручки 2014 года.

Всё это позволит предприятию выйти на новую ступень развития, расширить свою деятельность, увеличить объемы реализации товаров, найти новых потребителей товаров, улучшить конкурентоспособность за счёт улучшения обслуживания и более тщательной проверки качества продукции.

Рассмотрим более подробно первое полугодие 2015 года, то есть первый и второй кварталы 2015 года и зададим план продаж на третий и четвертый кварталы 2015 года.

Таблица 3.2 Бюджет продаж ООО «АВТОМАРКЕТ» на 2015 год

В первом квартале 2015 года по сравнению с 2014 годом продажи резко сократились, что было вызвано увеличением цен на автомобили и автозапчасти в начале 2015 года на 10,5 %. Увеличение цен происходит в начале 2015 года, то есть в первом квартале с учётом прогнозируемого уровня инфляции. Цены на протяжении 2015 года не изменяются.

Во втором квартале 2015 года ООО «АВТОМАРКЕТ» значительно увеличило продажи по сравнению с первым кварталом 2015 года за счёт расширения круга покупателей и географии сбыта.

Таким образом, произошло увеличение продаж товаров группы С в 15,89 раз, позиции автозапчасти для автомобиля Лада Гранта- в 8,28 раза, автозапчасти для автомобилей Лада Самара - в4,42 раза, а позиции автозапчастей для автомобилей Лада Приора - в 4,62 раза, товаров группы А- в 4,82 раза. В третьем и четвертом кварталах ООО «АВТОМАРКЕТ» планирует дальнейшее наращение объёмов продаж, поиск новых партнёров и более значительные продажи постоянным клиентам за счет диверсификации деятельности.

Следующим этапом разработки бюджета продаж является определение размера денежных поступлений от этих продаж. При составлении графика учитывается факт, что на начало 2015 года дебиторская задолженность составила 20777 млн. руб., к концу первого полугодия покупатели погасили незначительную её часть в размере 2761 млн. руб. Таким образом, на конец первого полугодия дебиторская задолженность ООО «АВТОМАРКЕТ» составляет 10016 млн. руб. В третьем и четвертом кварталах 2015 года предприятием планируется провести кредитную политику в части взыскания задолженности с контрагентов. Предполагается, что в третьем и четвертом кварталах в ООО «АВТОМАРКЕТ» выручка от продаж текущего периода составит 70 %, оставшаяся часть (30 %) поступит в следующем периоде (табл. 3.3).

Таблица 3.3 График поступлений денежных средств от продаж в ООО «АВТОМАРКЕТ» на 2015 год, руб.

По данным таблицы 3.3 видно, что остаток дебиторской задолженности предприятие планирует получить за третий квартал 2015 года в размере 1801600000 руб. в полном объёме, используя различные методы взыскания дебиторской задолженности, вплоть до обращения с иском в арбитражный суд. Дополнительно в третьем квартале 2015 года предприятие получает денежными средствами 70 % выручки третьего квартала в объеме 1580024200 руб. (2257177400 х 0,7), тогда остаток дебиторской задолженности, переходящей на четвертый квартал 2015 года, составит 677153200 (2257177400 х 0,3) руб. В итоге, ожидаемая сумма поступлений в третьем квартале 2015 года составляет 3381624200 руб. (1801600000 + 1580024200). Аналогичным образом рассчитываются все остальные показатели графика.

Таким образом, наконец, 2015 года денежные поступления ООО «АВТОМАРКЕТ» в общем объеме составят 7622117500 руб. На начало 2016 года дебиторская задолженность ООО «АВТОМАРКЕТ» составит 755031500 руб., то есть 30 % от выручки четвертого квартала 2015 года - от 2516771600 руб., или разница между планируемой выручкой и планируемыми поступлениями. Эта сумма будет зафиксирована в итоговом балансе организации на конец 2015 года, а затем и на начало 2016 года.

Бюджет коммерческих расходов (БКР) может быть различной степени детализации. Все зависит от целей планирования этих расходов. В частности, расходы можно группировать по типам продукции, по видам покупателей, по регионам сбыта и т.п. Некоторые специалисты предлагают выделять в БКР переменную и постоянную часть затрат. С этим можно согласиться, так как переменные затраты целесообразно выделять в том случае, если их можно однозначно «привязать» к определенному изделию, что не всегда удается сделать при планировании коммерческих расходов. Поэтому данный вид расходов целесообразно относить к постоянным затратам предприятия. К переменным коммерческим затратам торгового предприятия следует отнести затраты на рекламу, на оплату труда персонала, занятого сбытом, затраты на торговлю - транспортировку, размещение и т.п., а к постоянным затратам - на оплату окладов работников, арендные платежи за складские помещения.

Общее назначение бюджета коммерческих расходов - как можно точнее определить затраты на мероприятия по продвижению товара на потребительские рынки.

Бюджет коммерческих и управленческих расходов в ООО «АВТОМАРКЕТ» имеет вид (табл. 3.4).

Для составления плана бюджета использовались ставки переменных затрат: на рекламу и продвижение товара 0,04 % на рубль продаж за период, на заработную плату сбытового персонала - 0,20 % от планируемого товарооборота, а на предприятие торговли - 0,30 %. Таким образом переменные затраты предприятия пропорциональны росту выручки от продаж.

Самая низкая ставка среди расходов наблюдается в плане (и по факту) на рекламу, однако это не мешает предприятию вырабатывать план по увеличению товарооборота, что может быть объяснимо: ООО «АВТОМАРКЕТ» работает с крупными заказчиками, осуществляя оптовую торговлю, а также является достаточно известным и уже давно зарекомендовавшим себя предприятием.

Постоянные коммерческие расходы в ООО «АВТОМАРКЕТ» планируются с учётом прогнозируемых темпов инфляции.

Таблица 3.4 Бюджет постоянных и переменных коммерческих расходов ООО «АВТОМАРКЕТ» на 2015-2017 годы

ООО «АВТОМАРКЕТ» управленческих расходов за 2013 - 2014 годы не имело.

Заключительным этапом составления операционного бюджета является планирование бюджета доходов и расходов (БДР).

В основе хозяйственной деятельности любого предприятия лежит следующий базовый принцип: использование ресурсов должно предусматривать создание в течение определенного периода времени экономической стоимости, достаточной для того, чтобы возместить эти ресурсы и заработать сверх этого прибыль.

Бюджет доходов и расходов (БДР) предназначен для планирования прибыли, как разности между доходами и расходами. В этом его роль и значение в финансовом управлении на предприятии. Отчет об исполнении БДР замыкает контур финансового управления. На основе такого отчета составляется БДР на следующий период, принимаются другие решения. В бухгалтерском учете данному отчету соответствует документ «Отчет о прибылях и убытках», адресованный внешним (по отношению к предприятию) пользователям финансовой информации (акционерам, кредиторам, налоговым органам). В рамках же управленческого учета отчет о доходах и расходах должен составляться в том же формате, что и БДР. Только тогда можно выполнить план-факторный анализ процесса формирования финансового результата предприятия и на основании такого анализа принять корректирующие решения.

Бюджет доходов и расходов тесно связан с бюджетом по балансовому листу (ББЛ), в разделы которого прямо включается полученный в рамках БДР прогноз финансового результата основной деятельности предприятия.

Таким образом, бюджет доходов и расходов позволяет планировать прибыль и, следовательно, рентабельность предприятия, а также рассчитать плановое значение маржинального дохода предприятия, равного «выручке» за минусом «переменных затрат». Это означает, что по БДР можно выполнить весьма содержательный анализ финансового плана предприятия с привлечением всех методов системы «директ-костинг». В частности, можно исследовать влияние операционного рычага на прирост прибыли предприятия при изменениях объемов реализации (за счет количества проданных изделий или изменения цен), а также определить порог безубыточности, запас финансовой прочности, выполнить анализ чувствительности бизнеса к изменениям цены, постоянных и переменных затрат. Для аналитика такой анализ бюджета доходов и расходов методами системы «директ-костинг» может быть информативным для принятия управленческих решений, направленных на повышение эффективности работы предприятия.

Вместе с тем методика анализа БДР с привлечением понятий «операционный рычаг», «порог безубыточности», «запас финансовой прочности» и т.п. существенно зависит от вида деятельности предприятия, от масштаба бизнеса, от режима работы.

Инструкция по разработке бюджета доходов и расходов предполагает следующие положения:

Во-первых, форма бюджета доходов и расходов должна быть приспособлена для целей анализа. В разделе «выручка от реализации могут быть показаны наиболее крупные потребители продукции предприятия, что позволит адресно проработать возможности увеличения (уменьшения) объемов продаж и цен.

Аналогично расходные строки бюджета могут быть детализированы по основным материалам, ресурсам и Т.п., что также даст дополнительные возможности для анализа.

Во-вторых, есть проблема в составлении бюджетов для отдельных центров финансовой ответственности. Если эти центры представляют собой автономные предприятия, продукция которых реализуется на рынке, то их доходы легко учесть при составлении бюджетов. Если же такой центр находится в середине технологической цепочки, возникает вопрос, по каким ценам он продает свои продукты и услуги, то есть вопрос трансфертного ценообразования. По мнению специалистов, это усложняет работу руководителей предприятия , поскольку приходится создавать специальное подразделение (казначейства) и разрабатывать методики или расчетные процедуры. Простой выход из этого положения заключается в упрощении БДР для центров финансовой ответственности до строки затрат, то есть фактически в сведении БДР к расчету себестоимости.

В-третьих, инструкция для анализа БДР должна содержать методику расчета различных финансовых коэффициентов, с помощью которых можно оценить качество финансового плана, каковым является БДР, и при необходимости выполнить его корректировку. Конечно, финансовые коэффициенты не являются универсальным ключом, позволяющим проникнуть вглубь любой финансовой проблемы, стоящей, перед предприятием. Это всего лишь один из удобных способов обобщения финансовых данных, отражения их динамики и структуры, сопоставления их с аналогичными показателями других предприятий.

В-четвертых, при анализе БДР следует широко использовать методы вертикального (структурного), горизонтального (временного), сравнительного, трендового и факторного анализа.

Состав финансовых коэффициентов, используемых при анализе, зависит от того, кто является пользователем его результатов. Можно выделить три группы таких пользователей: руководители предприятия, акционеры, кредиторы. Руководителей предприятия интересуют эффективность использования ресурсов и прибыльность, акционеров - доходность и дивиденды, кредиторов - платежеспособность предприятия и ликвидность активов, под обеспечение которых был предоставлен кредит. Заметим, что часть плановых значений финансовых коэффициентов рассчитывается на основании бюджета доходов и расходов, а часть - на основании бюджета по балансовому листу.

3.2 Анализ эффективности предложенных мероприятий

БДР позволяет рассчитать несколько финансовых коэффициентов: рентабельность продаж; коэффициенты расходов (затрат); маржинальная рентабельность.

Рентабельность продаж - один из важнейших показателей эффективности деятельности организации. Он рассчитывается как:

(Рентабельность продаж) = (Операционная прибыль) / (Выручка от реализации).

Этот коэффициент показывает, какую сумму операционной прибыли получает предприятие с каждого рубля проданной продукции. Иными словами, сколько средств остается у предприятия после покрытия себестоимости продукции. Показатель рентабельности продаж характеризует реализацию основной продукции, а также оценивает долю себестоимости в продажах. Здесь операционной прибылью понимается прибыль от реализации (рис. 3.1).