Материал: Г. В. Савицкая Анализ хозяйственной деятельности предприятия

В нашем примере критическая точка расположена на уровне 50% возможного объема реализации продукции. Если пакеты заказов на изделия предприятия больше 50% от его производственной мощности, то будет прибыль. При пакете заказов 75% от возможного объема производства прибыль составит половину максимальной суммы, т.е. 2 млн. руб. Если же пакет заказов будет менее 50% от фактической производственной мощности, то предприятие будет убыточным и обанкротится.Зона безопасности - это разность между фактическим и безубыточным объемом продаж. Если предприятие полностью использует свою производственную мощность, выпустит и реализует 1000 изделий, то зона безопасности (запас финансовой прочности) составит 50%, при реализации 700 изделий - 20% и т.д. Зона безопасности показывает, на сколько процентов фактический объем продаж выше критического, при котором рентабельность равна нулю.Полученную зависимость можно представить по-другому (рис. 18.3). При объеме реализации, равном нулю, предприятие получает убыток в размере суммы постоянных расходов (в нашем примере 4 млн. руб.). При объеме 1000 изделий прибыль составит 4 млн. руб. Соединив эти точки между собой, получим на линии Xточку критического объема продаж. В данном случае точка окупаемости (порог рентабельности) будет на отметке 500 ед. или 10 млн. руб. Получен тот же результат, только более простым способом.Рис.18.3. Определение точки безубыточностиКроме графического метода, можно использовать и аналитический.Аналитический способ расчета безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия более удобен по сравнению с графическим, так как не нужно чертить каждый раз график, что довольно трудоемко. Можно вывести ряд формул и с их помощью рассчитать данные показатели.Для определения безубыточного объема продаж в стоимостномвыражении необходимо сумму постоянных затрат разделить на долю маржинального дохода в выручке: млн. руб.Для одного вида продукции безубыточный объем продаж можно определить в натуральном выражении:

шт.Для расчета точки критического объема реализации в процентах к максимальному объему, который принимается за 100 %, может быть использована формулаЕсли ставится задача определить объем реализации продукции для получения определенной суммы прибыли, тогда формула будет иметь вид = 750 ед.Полученная величина в 1,5 раза больше, чем безубыточный объем продаж в натуральном измерении (750 : 500). При этом 500 ед. продукции нужно произвести и реализовать, чтобы покрыть постоянные затраты предприятия, и 250 ед. — для получения 2000 тыс. руб. прибыли.При многопродуктовом производстве этот показатель определяется в стоимостном выражении: тыс. руб.Для определения зоны безопасности аналитическим методом по стоимостным показателям используется следующая формула: или 50%.Для одного вида продукции зону безопасности можно найти по количественным показателям: или 50%.18.6. Анализ факторов изменения безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятияФакторы изменения безубыточного объема продаж и зоны безопасности для одного и нескольких видов продукции. Методика расчета их влияния.Приведенные графики и аналитические расчеты показывают, что безубыточный объем продаж и зона безопасности зависят от суммы постоянных и переменных затрат, а также от уровня цен на продукцию. При повышении цен нужно меньше реализовать продукции, чтобы получить необходимую сумму выручки для компенсации постоянных издержек предприятия, и наоборот, при снижении уровня цен безубыточный объем реализации возрастает. Увеличение же удельных переменных и постоянных затрат повышает порог рентабельности и уменьшает зону безопасности.

Поэтому каждое предприятие стремится к сокращению постоянных издержек. Оптимальным считается тот план, который позволяет снизить долю постоянных затрат на единицу продукции, уменьшить безубыточный объем продаж и увеличить зону безопасности.Если допустить, что цены за единицу продукции снизились с 20 до 19 тыс. руб., удельные переменные затраты уменьшились с 12 до 10 тыс. руб., сумма постоянных расходов сократилась с 4000 до 3600 млн. руб., а объем производства снизился с 1000 до 920 ед., то критическая величина объема продаж составит ед.Способом цепной подстановки можно определить влияние каждого фактора на изменение безубыточного объема продаж: , , , .

Изменение точки окупаемости за счет:
суммы постоянных затрат	450  500 = -50 ед.,
цены реализации продукции	514 450 = +64 ед.,
удельных переменных затрат	400 514= -114ед.
Итого	400  500 = -100 ед.

Зона безопасности при этом увеличится и составит или 56,5%.Для факторного анализа зоны безопасности предприятия можно использовать следующую модель: .Последовательно заменяя базовый уровень каждой составляющей данной формулы на фактический, способом цепной подстановки определим изменение зоны безопасности за счет объема продаж, суммы постоянных затрат, цены изделия, удельных переменных затрат:ЗБ_nл =

(1000  500) ∕ 1000 = 50%,

ЗБ_усл1= (920  500) ∕ 920 = 45,6%,

ЗБ_усл2 = (920  450) ∕ 920 = 51,1%,

ЗБ_усл3 = (920  514) ∕ 920 = 44,1%,

ЗБ_ф= (920  400) ∕ 920 = 56,5%.

В целом зона безопасности предприятия увеличилась на 6,5%, в том числе за счет изменения:

объема продаж:	45,6  50,0 = -4,4%,
постоянных затрат:	51,1  45,6 = +5,5%,
цены продукции:	44,1  51,1 = -7,0%,
удельных переменных затрат:	56,5  44,1 = +12,4%.

Если при многопродуктовом производстве безубыточный объем продаж определяется в стоимостном выражении, то для факторного анализа изменения его величины может быть использована следующая модель: .Деление затрат на постоянные и переменные и использование категории маржинального дохода позволяет не только определить безубыточный объем продаж, зону безопасности и сумму прибыли по отчетным данным, но и прогнозировать уровень этих показателей на перспективу.18.7. Определение критической суммы постоянных затрат, переменных расходов на единицу продукции и критического уровня цены реализацииПонятие и порядок определения критической величины постоянных затрат и уровня цены, а также периода окупаемости постоянных затрат.С помощью маржинального анализа можно установить критический уровень не только объема продаж, но и суммы постоянных затрат, а также цены при заданном значении остальных факторов.Критический уровень постоянных затрат при заданном уровне маржинального дохода и объема продаж рассчитывается следующим образом:А = VРП(р  b),или А = В × Д_мд.Суть этого расчета состоит в том, чтобы определить максимально допустимую величину постоянных расходов, которая покрывается маржинальным доходом при заданном объеме продаж, цены и уровня переменных затрат на единицу продукции. Если постоянные затраты превысят этот уровень, то предприятие будет убыточным.

Например, цена изделия 50 тыс. руб., переменные затраты на единицу продукции 30 тыс. руб., возможный объем производства продукции 5000 ед. Требуется определить критический уровень постоянных издержек:А = VРП(р  b) = 5000(50  30) = 100 000 тыс. руб.При такой сумме постоянных издержек предприятие не будет иметь прибыли, но не будет и убытка. Если же постоянные затраты окажутся выше критической суммы, то в сложившейся ситуации они будут непосильными для предприятия. Оно не сможет их покрыть за счет своей выручки.Чтобы определить, за сколько месяцев окупятся постоянные затраты отчетного периода, необходимо сделать следующий расчет: .Например, годовой объем продаж составляет 2500 млн. руб., постоянные издержки предприятия за год — 600 млн. руб., прибыль — 400 млн. руб. Требуется определить срок окупаемости постоянных издержек.Сначала определим сумму маржинального дохода и его долю в общей выручке:МД = 600 + 400 = 1000 млн. руб.Безубыточный объем продаж (сумма покрытия постоянных затрат) составит: млн. руб.Срок окупаемости постоянных издержек будет равен: = 7,2 мес.Остальные 4,8 мес. предприятие будет получать прибыль. Следовательно, большая часть года уйдет на возмещение постоянных издержек.Как видим, критический уровень постоянных издержек является очень ценным показателем в управленческой деятельности. С помощью его можно эффективнее управлять процессом формирования финансовых результатов.Критический уровень переменных затрат на единицу продукции (b)при заданном объеме продаж (VРП), цене (р) и сумме постоянных затрат (А)определяется следующим образом:Критический уровень цены (р_кρ)определяется из заданного объема реализации и уровня постоянных и переменных затрат: