Дипломная работа: Анализ бухгалтерской отчетности предприятия (на примере ООО "МТК")
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
Анализ финансового положения отражает, по каким определенным
направлениям требуется ведение данной работы, дает возможность выявления
наиболее важных аспектов и наиболее слабых позиций в финансовом
положении организации. Оценка финансового положения может выполняться с
разной степенью детализации, зависимо от целей анализа, имеющихся
сведений, программного, технического, а также кадрового обеспечения.
Целесообразнее всего выделить процедуры экспресс-анализа и углубленного
изучения финансового положения. Такой анализ дает возможность оценки:
- имущественного состояния предприятия;
- степени предпринимательских рисков;
- достаточности капитала для настоящей деятельности, а также
долгосрочных инвестиций;
- потребности в дополнительных источниках финансирования;
- способности наращивать капитал;
- рациональности вовлечения заемных средств;
- обоснованности политики по распределению и использованию
прибыли.
Основой информационного обеспечения анализа финансового положения
должна стать бухгалтерская отчетность, выступающая как единая для
предприятий всех отраслей, а также форм собственности10.
Финансовое состояние начинают анализировать с исследования состава и
структуры имущества организации по сведениям баланса. Баланс дает
возможность получить общую оценку изменения всего имущества организации,
выделения в его составе оборотных (мобильных) и внеоборотных
(иммобилизованных) средств, изучения динамики структуры имущества.
10
Горемыкин В.А. Экономическая стратегия организации / В.А. Горемыкин. М.: Альфа-пресс, 2017. -
540 с.
11
Структура является процентным соотношением отдельных групп имущества в
данных группах.
Наиболее кратко и сжато анализ финансового состояния представлен в
учебнике Д.В. Лысенко. Он ограничился лишь самыми необходимыми,
наиболее значимыми и существенными показателями финансового состояния.
Его методика основана на методике А.Д. Шеремета и включает следующие
этапы анализа:
1. Анализ платежеспособности и ликвидности. На этом этапе проводится
ранжирование активов по степени убывания и пассивов по степени возрастания
срочности их погашения, а затем осуществляется сопоставление активов и
обязательств и производится расчет относительных показателей ликвидности.
2. Анализ финансовой устойчивости. В процессе анализа определяется
недостаток или излишек источников средств для образования запасов и
расходов и производится расчет относительных показателей финансовой
устойчивости.
3. Анализ деловой активности состоит в изучении уровней и динамики
различных показателей оборачиваемости.
Основываясь на сведениях лишь данной методики, оценка финансового
состояния предприятия может быть дана только в обобщенном виде11.
Более подробно анализ финансового состояния рассмотрен Г.В.
Савицкой. В соответствии с ее методикой финансовое состояние субъектов
хозяйствования во многом зависит от соотношения собственных и заемных
средств. Отдельным этапом анализа является оценка производственно-
финансового левериджа, т.е. анализ взаимосвязи между прибылью,
себестоимостью продукции и соотношением собственного и заемного капитала.
Для определения финансовой устойчивости предприятия определяется зона
11
Шеремет А.Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности организации / А.Д.
Шеремет. - М.: Инфра-М, 2015. - 367 с.
12
безубыточности и порог рентабельности. Для более полной и объективной
оценки ликвидности Г.В. Савицкая приводит факторную модель общего
показателя ликвидности. Анализ платежеспособности, представленный в
учебнике Г.В. Савицкой, осуществляется на основе изучения потоков денежных
средств по методу О.В. Ефимовой.
Основной проблемой в настоящее время, по мнению экономиста М.В.
Бибнева, является переизбыток информации. Разные финансовые показатели
рассчитывают в отдельности друг от друга. Это влечет противоречивые или
даже неправильные выводы при попытке дачи комплексной оценки
финансового состояния организации. В связи с этим, для адекватной оценки
финансовой ситуации в определенной организации нужно установить, какое
количество показателей должно быть рассчитано и как их сгруппировать,
чтобы выводы являлись верными. В связи с этим М.В. Бибнев предлагает
использовать методику так называемого «финансового треугольника»
контроллинга, основанную на системном подходе к движению ресурсов
организации. За основу данного подхода положена простая идея, что каждый
бизнес может быть представлен в качестве взаимосвязанной системы движений
финансов, которые обусловлены управленческими решениями. Каждое из
данных решений в конечном результате ведет к улучшающему или
ухудшающему экономическому воздействию на бизнес. По сути, процесс
управления любой организацией - это комплекс экономических решений.
Данные решения обусловливают движения финансов, которые обеспечивают
бизнес. В «Финансовом треугольнике» контроллинга содержатся и абсолютные
(прибыль, выручка, активы, собственный капитал), и относительные
(оборачиваемость, рентабельность, финансовый рычаг) показатели. Эти
показатели - агрегированные и довольно легко подвергаемые декомпозиции.
Экономист М.В. Куранов рекомендует при анализе финансового
состояния организации учитывать, на какой стадии жизненного цикла она
находится. «...Это вызвано тем, что организация, развиваясь во времени,
начиная с этапа зарождения, претерпевает коренные изменения в структуре
13
активов и пассивов, состоянии конкурентоспособности и деловой активности,
эффективности использования ресурсов. Таким образом, показатели и модели
анализа зависят от этапа жизненного цикла организации. Следовательно,
жизненный цикл организации следует рассматривать как концептуальную
диаграмму, допускающую множество решений».
Обобществляя все вышеуказанное, можно сделать вывод, что анализ
финансового состояния предприятия - процедура довольно многогранная и
чрезвычайно информативная. Приемлемость и адекватность результатов, их
значимость, а также достижение поставленных перед исследователем задач во
многом зависит от того, какие методы, приемы, а также в каком их сочетании
планируется использовать12.
В ходе аналитической работы исследоваться и оцениваться могут
финансовые показатели всех отделений предприятия. Такой анализ и есть
комплексный13.
Ликвидность баланса выражает, в какой степени и насколько быстро
обязательства организации покрывают его активы.
Исследование ликвидности заключается в том, что осуществляют
сопоставление отдельных статьей актива баланса и статей пассива баланса.
Вместе с тем статьями пассива отражаются различные виды обязательств
предприятия перед кредиторами.
Чем меньшее количество времени необходимо на превращение
отдельных активов в деньги, тем больше кредитоспособность и
платежеспособность, ликвидность баланса предприятия.
12
Бригхем Ю. Финансовый менеджмент: Полный курс: в 2-х т. / Ю. Бригхем, Л. Гапенски. - СПб.:
Питер, 2017. 960 с.
13
Кистерева Е.В. Анализ финансовых коэффициентов - способ восприятия и оптимизации баланса /
Е.В. Кистерева // Финансовый менеджмент в Росси и за рубежом. 2015. № 5. С. 34-39.
14
Заслуживает практического и аналитического интереса сравнение
показателей платежеспособности некоторых компаний, которые
функционируют на локальном рынке.
Важные задачи аналитика - разработать и осуществить комплекс
перспективных мер, направленных на увеличение платежеспособности
организации на основании материалов ликвидности баланса. В их число
входит:
- совершенствование деятельности маркетинговой службы, связанной
со скорейшей реализацией товаров, готовой продукции;
- упрочнение платежной дисциплины, в особенности расчетов с
поставщиками, покупателями и т. п.;
- непрерывный анализ финансового состояния клиентов;
- повышение прибыли, одной из формирующих собственных средств,
часть которой остается на расчетном счете;
- оправданная амортизационная политика, так как сумма
амортизационных отчислений включается в цену товаров и готовой
продукции и подлежит зачислению на расчетный счет в случае их
реализации;
- улучшение нормирования некоторых видов оборотных средств;
- увеличение эффективности применения всех внеоборотных активов
и т. п.
Общая экономическая стабильность любого субъекта хозяйствования
является его стабильным положением и развитием на конкурентном рынке,
характеризующимся спросом и качеством на реализуемую продукцию
(исполняемые работы, оказываемые услуги). Она подразумевает устойчивость
капитала, стабильность в кадровом персонале, стабильность финансового
положения.
Финансовая стабильность, говоря образно, отражает, крепко ли субъект
хозяйствования стоит на собственных ногах, меру его независимости от
внешних факторов. Ее во многом определяет величина и состояние
15
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/2830