11
После Второй мировой войны перестрахование претерпело серьезные изменения. Страны с социалистическим режимом ввели государственную монополию на страхование и практически отказались от перестрахования.
Это повлияло на немецкий рынок, у которого были тесные связи со странами Восточной Европы. Государственные перестраховочные монополии были созданы и в других странах: Перу, Бразилии, Иране и Уругвае. Это снизило деловые возможности других перестраховщиков,
которые были вынуждены проводить операции с такими национальными монополиями. В результате немецкие перестраховочные общества,
восстановив связи с зарубежными партнерами, достигли устойчивого положения на рынке лишь к 1950 г.
Военные и послевоенные годы оказали значительное влияние на структуру перестраховочной деятельности. В условиях военного времени,
когда традиционные перестраховочные связи были временно прекращены,
стали развиваться отрасли перестрахования на основе транспортного страхования и страхования огневых рисков. В связи с быстрым развитием автомобильного страхования перестраховщики столкнулись со значительными трудностями в оптимизации структуры своих портфелей.
Страхование автотранспорта со своей огромной подверженностью конъюнктурным рискам развивалось в значительной степени за счет перестрахования имущества и жизни.
На страховом рынке заметно активизировалась деятельность пе-
рестраховочных брокеров. В этой связи появилась необходимость в перестраховочных договорах на базе взаимности. Такие договоры практиковались еще до Первой мировой войны, но наибольшее распространение получили именно в этот период, поскольку гарантиро-
вали прибыль перестраховщику в любой сфере бизнеса.
В дополнение к основной функции перестраховщика — стабилизации портфеля страховщика и увеличения его страховой емкости —
12
профессиональными перестраховщиками была освоена новая сфера деятельности по предоставлению услуг. Главной целью такого сервиса является сбор и обработка информации для решения актуальных проблем страхования, сходных во всех странах мира. Анализ международного опыта, предоставляемый страховщикам, помогает провести оценку собственного рынка и перспектив его развития.
1.3. Современный рынок перестрахования
На современном рынке перестрахования сформировались следующие центры: США, Центральная Европа, Япония и Бермуды. Последние, по оценкам специалистов, с середины 1990-х гг. аккумулируют около 10 %
мировой перестраховочной премии. Рост числа перестраховщиков в странах с оффшорными зонами вызван жестким регулированием мирового перестраховочного рынка его лидерами — перестраховочными компаниями Swiss Re, Munich Re, General Colon Re, синдикатом Lloyd's.
Крупнейшим продавцом перестрахования являются США, где все внимание сконцентрировано на национальном рынке, в отличие от
«экспортеров» перестрахования, таких как Германия, Великобритания,
Швейцария.
Продолжающаяся концентрация перестраховочного капитала обусловлена прежде всего процессами глобализации в экономике и постоянно растущей потребностью в формировании все больших пе-
рестраховочных емкостей. Современный мировой рынок перестрахования имеет следующие отличительные черты:
• продолжается географическая диверсификация перестраховочного бизнеса, т.е. вовлечение перестраховщиков в перераспределение принимаемых рисков в целях стабилизации мирового страхового рынка;
13
• развиваются новые направления обслуживания клиентов,
предоставления услуг в области информационных технологий;
• финансовая устойчивость обеспечивается за счет более эффективного управления перестраховочными обществами.
Процессы концентрации перестраховочных операций, активно происходящие в течение последнего десятилетия, привели к формиро-
ванию крупнейших перестраховочных групп. Концентрация бизнеса на основе слияния и поглощения ведет к сокращению числа перестрахо-
вочных компаний. В США, например, за последние 15 лет количество перестраховщиков сократилось на 25 %. По прогнозам специалистов, этот процесс будет продолжаться, в основном, ему будут подвержены компании, имеющие годовой оборот более 100 млн долл.
Российский рынок перестрахования развивается в условиях острой конкуренции между национальными перестраховочными обществами и международными брокерами и перестраховщиками. При существующей низкой капитализации российского страхового и перестраховочного рынка потребность в международном перестраховании очень высока. На сегодняшний день больше 2/3 перестраховываемых в России премий передается за границу. Небольшие страховые компании пользуются услугами западных профессионалов не только для обеспечения своей финансовой устойчивости, но и с целью привлечения опытных специалистов по управлению риском. Доля получаемых из-за рубежа рисков невысока, она оставляет около 20 % принятых в перестрахование премий. Предложения по размещению риска в России поступают в основном из Белоруссии, Украины, Казахстана, Армении.
Террористический акт в США 11 сентября 2001 г. оказал влияние на весь перестраховочный рынок. С 1 января 2002 г. крупнейшие мировые перестраховочные компании повысили тарифы приблизительно на 30 %.
Это вызвало подорожание перестраховочной защиты и, следовательно,
14
дальнейшее ужесточение конкуренции на российском рынке, а также увеличение его емкости. На сегодняшний день в России реально занимаются перестраховочным бизнесом около 20 компаний. Разумеется,
риски, которые они могут принять, в 30 раз меньше, чем риски западных коллег, но ситуацию пытаются исправить путем образования перестраховочных пулов.
В 2002 г. образован российский антитеррористический страховой пул.
Его создали следующие компании: «Военно-страховая компания», «Ингосстрах», «Интеррос-Согласие», «РЕСО-Гарантия», «Росгосстрах» и
РОСНО. Цель данного пула — обеспечить перестраховочную защиту военных и террористических рисков. Принято решение об образовании перестраховочного пула Ассоциацией страховщиков топливно-
энергетического комплекса, в который войдут СК «ЛУКойл»,
Национальное перестраховочное общество, «Геополис», «Прогресс-
Гарант», СОГАЗ, СО «Сургутнефтегаз», СК «Транснефть»,
«Энергогарант» и «Энергополис». Эти меры дадут возможность российским перестраховщикам упрочить свое положение на перестраховочном рынке и увеличить инвестиционный потенциал в интересах развития национальной экономики.
1.4. Участники рынка перестрахования
На перестраховочном рынке есть покупатели, продавцы и страховые посредники.
Общества, покупающие перестраховочную защиту
Обычная страховая компания. Среди компаний, нуждающихся в перестраховочной защите, на первом месте стоит обычная страховая компания, заключающая договоры страхования со страхователями. В
договоре перестрахования страховщик именуется цедентом. Цедент
15
(прямой страховщик) — это первичный страховщик, передающий риск в перестрахование. Процесс передачи риска в перестрахование носит название цессии, или цедирования риска.
Страховая организация приобретает перестрахование по тем же причинам, что и страхователь, заключающий прямой договор страхования,
а именно: обеспечение безопасности, стабильности, увеличение емкости принимаемых дел, освобождение от угрозы полной катастрофы. Большое значение имеет возможность распределения стоимости риска по мировому рынку. Разместив перестрахование во многих странах, страховщики добиваются того, что последствия риска не оказывают негативного влияния на экономику одной страны, а достаточно равномерно и менее болезненно распределяются по миру.
Закрытая (кэптивная) страховая компания. Данные общества принадлежат нестраховым родительским компаниям и осуществляют страховые операции в основном для них. Крупное предприятие для страхования собственных рисков может создать дочернюю компанию,
которая и будет закрытым (кэптивным) страховым обществом. Кэптивное общество, как правило, не является достаточно крупным, чтобы держать на своей ответственности весь риск, поэтому нуждается в перестраховочной защите на большие суммы.
Общества, предлагающие перестраховочную защиту. Предоставлять перестраховочную защиту может перестраховщик, который по договору перестрахования называется цессионером. Цессионер (перестраховщик) —
это страховое (перестраховочное) общество, принимающее риски в перестрахование. Говоря о продавцах перестрахования, следует выделить в первую очередь профессиональных перестраховщиков.
Профессиональный перестраховщик. Это страховое общество, за-
нимающееся только перестрахованием. Такое общество не заключает договоры прямого страхования и, следовательно, не имеет прямых