Дипломная работа: Анализ финансового состояния организации и разработка мероприятий по улучшению ее финансового состояния (на примере ООО "Земля Манчажская")
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
39
Рисунок 9 – Распредление активов ООО «Земля Манчажская» с
2016 по 2019 года
43
На рисунке 9 видно, что среди активов наибольшее значение имеют
быстрореализуемые активы А2 и медленно реализуемые активы А3, которые
фактически находятся на одном уровне лишь в 2018 году, но уже в 2019 году
начинают преобладать медленно реализуемые активы А3.
Можно сделать вывод по таблице 12, что у организации присутствует
проблема по уплате кредитов, а также фактически плохо организована работа с
дебиторской задолженностью, что фактически является угрозой
финансовомусостоянию. Как видно из проведенных данных, неравенство А2
П2 не соблюдается, т.е. стоимость быстрореализуемых активов не превышает
стоимость краткосрочных обязательств. Данное состояние свидетельствует об
ограниченных возможностях предприятия оплачивать свои обязательства на
временном интервале до 6 месяцев. Имеющаяся тенденция снижения
43
Составлено автором по: [8]
5945
292
14730
16,884
0
1490
21750
43,967
0
0
138
318
18852
21813
16788
15,204
0
5000
10000
15000
20000
25000
30000
35000
40000
45000
50000
2016 2017 2018 2019
А1. Наиболее ликвидные активы
А3. Медленно реализуемые активы
А4. Труднореализуемые активы
А2. Быстрореализуемые активы
40
ликвидности баланса порождает новый вид риска – кредитный. А также условия
для возникновения риска финансовой несостоятельности.
Анализ пассивов ООО «Земля Манчажская» указывает на наибольшее
значение имеет П3, это характерно ростом доли заемных средств. Согласно
информации ООО «Земля Манчажская» заемные средства в основном
использовались для закупки основных средств необходимых для производства
мясных полуфабрикатов. Данное финансовое состояние возникает только в том,
случае если у ООО «Земля Манчажская» нет в наличии в достаточном объеме
своих собственных средств, которые необходимы для развития продаж мясных
продуктов.
Изучение структуры пассива баланса позволяет установить одну из
возможных причин финансовой неустойчивости предприятия, что привело к его
неплатежеспособности. Такой причиной может быть высокая доля заемных
средств (свыше 50 %) в структуре источников финансирования хозяйственной
деятельности. Вместе с тем снижение доли собственных источников в валюте
пассива баланса свидетельствует об двух видах рисков – это риск снижения
финансовой устойчивости и риск потери независимости предприятия от заемных
и привлеченных средств.
По сути, это угроза уровню финансовой устойчивости, и влияет она на
финансовую стабильность. Кроме этого, учредители ООО «Земля Манчажская»
не принимают действий к возвращению данной прибыли в оборот. Далее
рассчитаем показатели ликвидности ООО «Земля Манчажская». Расчет
показателей ликвидности отразим в таблице 13.
Таблица 13
Коэффициенты ликвидности ООО «Земля Манчажская»
44
44
Составлено автором по:[8]
Показатель
2016
2017
2018
2019
Норма
показате
ля
Состояние
2017/
2016
2018/
2017
2019/
2018
1. Общий
показатель
ликвидности
(L1)
1,46
1,07
1,33
1,19
L
1
≥ 1
-0,40
0,26
-0,13
41
Согласно расчетам, отраженным в таблице 13 значение показателей
ликвидности, не выполняется в следующих коэффициентах: Коэффициент
«критической оценки» (L3) – снижение в динамике, коэффициент маневренности
функционирующего капитала (L5), одним из отрицательных фактов является
увеличение показателя L5 в динамике он снижается с 0 до 1,78.
Общий показатель ликвидности находиться выше нормы. Данное
положение указывает на тот факт, что организация абсолютна ликвидна.
Существующие риски – это нарушение общей ликвидности в 2017 году,
снижается уровень общей ликвидности. Все данные выводы указывают на угрозу
2.
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
(L2)
0,28
0,02
0,40
0,33
L
2
> 0,2–
0,7
-0,27
0,38
-0,07
3.
Коэффициент
«критической
оценки»
(L3)
1,2
1,2
0,9
0,6
Допустим
ое 0,7–
0,8;
желатель
но
L
3
≥ 1,5
-0,02
-0,32
-0,23
4.
Коэффициент
текущей
ликвидности
(L4)
1,2
1,3
1,4
1,5
Оптималь
ное — не
менее
2,0.
Нормальн
ое – от
1,0 до
2,0.
0,06
0,19
0,04
5.
Коэффициент
маневреннос
ти
функциониру
ющего
капитала (L5)
0
0,32
1,33
1,78
Уменьшен
ие
показател
я в
динамике
—
положите
льный
факт
0,32
1,02
0,45
6.
Коэффициент
обеспеченнос
ти
собственным
и средствами
(L6)
0,16
0,20
0,31
0,32
Не менее
0,1
0,05
0,10
0,02
Продолжение таблицы 13
42
финансовой устойчивости. На рисунке 10 отражена динамика рисков
показателей ликвидности.
Рисунок 10 – Динамика показателей ликвидности ООО «Земля
Манчажская» с 2016 по 2019 года
45
Коэффициент абсолютной ликвидности (L2) показывает, что каждый день
подлежит погашению не менее 72% краткосрочных обязательств ООО «Земля
Манчажская». Иными словами, в случае поддержания остатка денежных средств
на уровне отчетной даты (преимущественно за счет обеспечения равномерного
поступления платежей от контрагентов) краткосрочная задолженность,
имеющая место на отчетную дату, может быть погашена за 3,03 дня (1:0,33), что
является относительным показателем и фактором, влияющим на уровень
финансовой устойчивости.
Коэффициент «критической оценки» не соответствует норме, и находиться
в критическом значении, это говорит о нерациональном использовании
капитала. Сущность данного коэффициента «критической оценки» в том, что он
показывает какую часть текущей задолженности организация может покрыть в
45
Составлено автором по: [8]
1.46
1.07
1.33
1.19
0.28
0.02
0.40
0.33
0.00
0.20
0.40
0.60
0.80
1.00
1.20
1.40
1.60
2016 2017 2018 2019
Общий показатель ликвидности (L1)
Коэффициент абсолютной ликвидности (L2)
43
ближайшей перспективе при условии полного погашения дебиторской
задолженности (рисунок 11).
Рисунок 11 – Динамика показателей ликвидности ООО «Земля
Манчажская» с 2016 по 2019 года
46
Анализ дебиторской задолженности показал, что если ООО «Земля
Манчажская» при своевременном контроле снизить её уровень, то сумма
дебиторской задолженности не сможет погасить всех возникших у организации
долгов. Уровень коэффициента текущей ликвидности находиться в оптимальной
зоне, при этом динамика данного коэффициента говорит о стабильности и
характерном для этого роста в положительном значении. Динамика роста может
свидетельствовать об уровне запасов, в основном это молодняк на откорме, а
также и уже заготовленное мясо, которое не сбыто, то есть фактически является
излишним по сравнению с реальными потребностями ООО «Земля
Манчажская». Что является угрозой финансовой устойчивости.
Подводя итог таблицы 13, можно сказать что в целом ООО «Земля
Манчажская» характеризуется нарушенной ликвидностью. У ООО «Земля
46
Составлено автором по: [8]
1.20
1.20
0.90
0.60
0.00
0.32
1.33
1.78
0.00
0.20
0.40
0.60
0.80
1.00
1.20
1.40
1.60
1.80
2.00
2016 2017 2018 2019
Коэффициент «критической оценки» (L3)
Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5)
Снижение (L3)
Рост (L5)
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/4653