Дипломная работа: Анализ ликвидности и платежеспособности организации на примере ООО «Старт плюс»
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
52
наличии значительных отчислений в фонд потребления эту часть прибыли в
условиях неплатежеспособности предприятия можно рассматривать как
потенциальный резерв пополнения собственных оборотных средств
предприятия. Необходимо также изучить возможности предприятия по
увеличению суммы прибыли за счёт наращивания объемов производства и
реализации продукции, снижения ее себестоимости, улучшения качества и
конкурентоспособности продукции. Большую помощь в выявлении этих
резервов может оказать анализ результатов деятельности предприятий
конкурентов.
По результатам анализа должны быть приняты конкретные меры по
улучшению структуры баланса и финансового состояния
неплатежеспособных субъектов хозяйствования.
Исходя из задач, которые стоят перед ООО «Старт плюс» в настоящее
время, весь комплекс мероприятий по укреплению платежеспособности
предприятия можно объединить в шесть больших групп (рисунок 3.1):
- совершенствование финансирования деятельности предприятия;
- повышение эффективности использования текущих активов;
- совершенствование стратегии финансовой политики на предприятии;
- совершенствование тактики финансовой политики на предприятии;
- совершенствование финансового планирования и прогнозирования на
предприятии;
- совершенствование внутреннего финансового контроля.
По совершенствованию финансирования деятельности предприятия
можно предложить придать структуре пассивов более рациональную основу.
С прочими кредиторами необходимо провести переговоры о продлении
сроков погашения кредиторской задолженности. При этом должен быть
составлен план погашения кредиторской задолженности на следующий год,
являющийся составной частью общего финансового плана предприятия ООО
«Старт плюс». Резервы для погашения кредиторской задолженности у
предприятия ООО «Старт плюс» имеются. Это, прежде всего сокращение
53
дебиторской задолженности, возможность более рационального
использования основных средств, и ускорение оборачиваемости оборотных
средств.
3.2. Оценка ликвидности в организации
В таблице 11 выполним расчет относительных показателей финансовой
устойчивости.
Таблица 11
Расчет коэффициентов финансовой устойчивости ООО «Старт
плюс» за 2016 г.-2018г.
Показатели
2016 г.
2017г.
2018 г.
Абсолютные
отклонения
2018г.к
2016г.
1. Коэффициент автономии
(норма>0,5-0,6)
0,473
0,455
0,423
-0,050
2. Уровень перманентного
капитала (норма>0,5)
0,963
0,855
0,756
-0,207
3. Коэффициент
обеспеченности собственными
оборотными средствами
(норма>0,1-0,3)
-0,056
0,042
0,023
0,078
4. Коэффициент
обеспеченности запасов
собственными оборотными
средствами (норма>0,5)
0,014
0,064
0,045
0,031
5. Коэффициент
маневренности собственного
капитала (норма>0,2-0,5)
-0,059
0,053
0,032
0,091
6.Комплексный показатель
финансовойустойчивости
(норма>0,5)
0,508
0,467
0,436
-0,072
Рассчитанный коэффициент автономии свидетельствует о том, что в
2018 г. ресурсы ООО «Старт плюс» сформированы за счет собственного
капитала на 42,3%. Это очень низкие свидетельствующие о том, что у
организации доля собственных средств ниже необходимогоминимума. За
анализируемый период произошло снижение данного показателя на 0,05
пункта.
Уровень перманентного капитала (коэффициент финансовой) ООО
54
«Стар плюс» показывает, что в 2018 г. доля источников, которые могут быть
использованы длительное время составляет 75,6%. Данный показатель в
пределахнормы, что положительно характеризует деятельность организации и
говорит о ее финансовой устойчивости. За анализируемый период произошло
снижение данного показателя на 0,207.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
ООО «Стар плюс» показывает, что в 2017г. недостаточно собственных
оборотных средств, необходимых для его финансовойустойчивости. За
анализируемый период произошло увеличение данного показателя на 0,078.
Значение коэффициента обеспеченности запасов собственными
оборотными средствами ООО «Стар плюс» что в 2018 г. предприятие не
финансирует оборотные активы за счет собственных средств и долгосрочных
обязательств. Несмотря на увеличение данного показателя на 0,031 за
анализируемый период, его значение находится ниже нормативного.
Коэффициент маневренности собственного капитала ООО «Стар плюс»
показывает, что в 2017г. на предприятии имеет место быть нехватка
собственного капитала находящегося в маневренной или ликвидной форме (в
виде оборотных) и, следовательно, он не может быть выведен за достаточно
короткий срок. За анализируемый период произошло увеличение данного
показателя на 0,091. Высокое значение данного показателя положительно
характеризует финансовое состояние организации.
Комплексный показатель финансовой устойчивости ООО «Стар плюс»
показывает долю устойчивых источников финансирования в пассиве баланса.
В 2017г. 43,62% ресурсов предприятия сформированы за счет собственного
Данный показатель нормы и показывает низкую финансовую устойчивость. За
анализируемый период произошло снижение данного показателя на 0,072.
Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной, а
предприятия неплатежеспособным является выполнение одного из
следующих условий: Ктл< 2 либо Кос < 0,1. Таким образом, ООО «Старт
плюс» является неплатежеспособным.
55
На заключительной стадии для определения возможности
восстановления платежеспособности рассчитывается коэффициент
восстановления платежеспособности на шесть месяцев, так как коэффициент
текущей ликвидности коэффициент обеспеченности собственными
оборотными средствами не удовлетворяют установленным ограничениям,
структура баланса является неудовлетворительной, предприятие считается
неплатежеспособным.
Так как по результатам анализа эти показатели не удовлетворяют
нормативным значениям, то необходимо рассчитать коэффициент утраты
платежеспособности ООО «Старт плюс».
С помощью коэффициента утраты платежеспособности можно сделать
вывод о финансовом состоянии предприятия ООО «Старт плюс». Рассчитаем
коэффициент утраты платежеспособности предприятия ООО «Стар плюс» в
ближайшие 3 месяца по формуле:
Купл = (Ктлк + 3/Т * (Ктлк – Ктлн))/2
Где Ктлк – коэффициент текущей ликвидности на конец периода;
Ктлн - коэффициент текущей ликвидности на начало периода;
Т - количество месяцев отчетного периода
Купл = (1,047+3/12*(1,047-1,068))/2 = 1,044
Значение коэффициента утраты платежеспособности >1, следовательно,
нет реальной угрозы утраты платежеспособности в течение ближайших трех
месяцев.
В современных условиях каждая сельскохозяйственная организация
должна быть в финансовом отношении независимой, устойчивой и
экономически состоятельной. Финансовая устойчивость – это насколько
организация обеспечена финансовыми ресурсами для выполнения
производственной программы, а также независимо от заёмного капитала и
имеется гарантия погашения своих обязательств ликвидными активами
В таблице 12 определим тип финансовой устойчивости.
56
Таблица 12
Определение типа финансовой устойчивости ООО «Старт плюс»
по величине собственных оборотных средств за 2016г.-2018 г.
Показатели
2016г.
2017 г.
2018 г.
Собственные оборотные
средства (СОС)
-22368
19504
11635
Запасы (З)
188569
237663
262487
Cобственные оборотные
средства и долгосрочные
заемные источники
формирования оборотных
средств (СДИ)
5691
29217
22946
Общая величина
источников формирования
запасов (ОИФЗ)
401093
459894
512929
Излишек (+) или
недостаток (–)
собственных оборотных
средств (∆СОС=СОС-З)
-210937
-218159
-250852
Излишек (+)
илинедостаток (–)
собственных оборотных
средств и долгосрочных
заемных источников
формирования запасов
(∆СДИ=СДИ-З)
-182878
-208446
-239541
Излишек (+) или
недостаток (–) общей
величины основных
источников формирования
запасов (∆ОИФЗ=ОИФЗ-З)
212524
222231
250442
Тип финансовой
устойчивости
Неустойчивое
финансовое
состояние
Неустойчивое
финансовое
состояние
Неустойчивое
финансовое
состояние
Из расчетов, представленных в таблице 2.10, видно, что в 2016 -2018 гг.
для сельскохозяйственной организации ООО «Старт плюс» характерно
неустойчивое финансовое состояние, что обусловлено нарушением
нормальной платежеспособности.
За весь анализируемый период финансовое состояние ООО «Старт
плюс» характеризуется как неустойчивое.
По результатам проведенного анализа, можно сделать вывод, что
большинство коэффициентов ликвидности и платежеспособности ООО
«Старт плюс» имеют положительную динамику на протяжении
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/3724