Дипломная работа: Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости экономического субъекта на примере ООО «ГлавОмскСервис»
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
25
Баланс ликвидности является одним из источников информации для
составления финансового плана. С помощью баланса ликвидности можно
прогнозировать расчеты при ликвидации предприятия.
33
Показатели
ликвидности применяются для оценки способности предприятия выполнять
свои краткосрочные обязательства. Они дают представление не только о
платежеспособности фирмы на данный момент, но и в случае чрезвычайных
происшествий. Общую оценку платежеспособности дает коэффициент
покрытия. Он равен отношению текущих активов к краткосрочным
обязательствам и определяется следующим образом:
. (12)
Коэффициент покрытия измеряет общую ликвидность и показывает, в
какой мере текущие кредиторские обязательства обеспечиваются текущими
активами, то есть, сколько денежных единиц текущих активов приходится на 1
денежную единицу текущих обязательств. Установлен норматив этого
показателя, равный 2, для оценки платежеспособности и удовлетворительной
структуры баланса. Если коэффициент покрытия высокий, то это может быть
связано с замедлением оборачиваемости средств, вложенных в запасы,
неоправданным ростом дебиторской задолженности. Постоянное снижение
коэффициента означает возрастающий риск неплатежеспособности.
Коэффициент быстрой ликвидности показывает, какая часть текущих
активов за минусом запасов и дебиторской задолженности, платежи по которой
ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты, покрывается
текущими обязательствами. Коэффициент быстрой ликвидности
рассчитывается по формуле:
. (13)
Он помогает оценить возможность погашения предприятием
краткосрочных обязательств в случае ее критического положения, когда не
будет возможности продать запасы. Этот показатель рекомендуется в пределах
33
Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности.-М.: ПРИОР, 2015. – С. 303.
26
от 0,8 до 1,0, но может быть чрезвычайно высоким из-за неоправданного роста
дебиторской задолженности.
Коэффициент абсолютной ликвидности определяется отношением
наиболее ликвидных активов к текущим обязательствам и рассчитывается по
формуле:
. (14)
Этот коэффициент показывает, какую часть краткосрочной
задолженности предприятие может погасить в ближайшее время. Величина его
должна быть не ниже 0,2.
Различные показатели ликвидности важны не только для руководителей
и финансовых работников предприятия, но представляют интерес для
различных потребителей аналитической информации: коэффициент
абсолютной ликвидности – для поставщиков сырья и материалов, коэффициент
быстрой ликвидности – для банков, коэффициент покрытия – для покупателей
и держателей акций и облигаций предприятия.
1.3. Информационная база оценки платежеспособности и финансовой
устойчивости экономического субъекта
Функционирование любой системы финансового управления
осуществляется в рамках действующего правового и нормативного
обеспечения. Сюда относятся: законы, указы Президента, постановления
правительства, приказы и распоряжения министерств и ведомств, лицензии,
уставные документы, нормы, инструкции, методические указания и др.
34
К информации, используемой в принятии финансовых решений,
предъявляются следующие требования:
1) полезность – можно использовать для принятия обоснованных
решений;
34
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – Минск: ООО «Новое знание», 2015. – С.
402.
27
2) актуальность – реальное отражение в каждый момент времени
состояния среды организации;
3) своевременность – если информация получена позже необходимого
срока, она уже не может повлиять на принятие решения;
4) достоверность – достаточно точное воспроизведение объективного
состояния среды;
5) релевантность – отсутствие лишней (ненужной) информации,
получение информации в точном соответствии со сформулированными
требованиями и избежать работы с ненужными данными;
6) полнота (достаточность) – учет всех необходимых данных,
необходима для объективного учета всех факторов, формирующих либо
оказывающих влияние на состояние и развитие среды;
7) сопоставимость (согласованность и информационное единство) –
возможность сопоставлять данные разных временных периодов и разных
объектов наблюдения по сходным информационным группам, информацию
вторичную и первичную.
В процессе финансового анализа может использоваться следующая
информация: информация о технической подготовке производства;
нормативная информация; плановая информация; хозяйственный учет
(оперативный, бухгалтерский, статистический); бухгалтерская отчетность.
Перечень дополнительных данных может расширяться в зависимости от
задачи, поставленной при проведении анализа. Одна из задач финансового
анализа – выявление динамики (тенденций и закономерностей) изменения
финансового состояния предприятия в исследуемом периоде. В связи с этим
информационная база для анализа должна включать данные за период не менее
года с квартальной (ежемесячной) разбивкой.
35
35
Пястолов С.М. Экономический анализ деятельности предприятий. – М.: Академический проект, 2016. – С.
188.
28
От степени правдивости исходных данных зависит достоверность
результатов финансового анализа и, следовательно, корректность принимаемых
управленческих решений.
Источниками информации для проведения анализа ликвидности
бухгалтерского баланса и оборотных активов, платежеспособности
организации служат стандартные формы бухгалтерской отчетности:
– бухгалтерского баланса;
– отчет о финансовых результатах;
– отчет об изменениях капитала;
– отчет о движении денежных средств;
Основной целью финансовой отчётности является предоставление
информации о финансовом состоянии, результатах деятельности и изменении
финансового состояния компании. Отчётность должна содержать информацию
об активах и обязательствах компании, о результатах операций, событиях и
обстоятельствах, которые изменяют активы и обязательства. Эта информация
нужна широкому кругу пользователей при принятии экономических решений.
Следует заметить, что задачи, поставленные перед финансовой отчётностью, в
различных системах бухгалтерского учёта, совпадают.
36
Целью составления баланса предприятия, расчета его прибылей и
убытков является, с одной стороны, проверка идентичности всех активных и
пассивных счетов (дебета/кредита), с другой – получение количественных
данных о деятельности предприятия. В Российской Федерации актив баланса
строится в порядке возрастающей ликвидности средств, т.е. в порядке
возрастания скорости превращения этих активов в процессе хозяйственного
оборота в денежную форму.
37
36
Кирчанова М.Ю. Особенности применения коэффициентов при оценке финансовой устойчивости – Молодой
ученый, 2014 . – С. 74.
37
Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. – Изд. 5-е, перераб. и доп. – М.:
"Центр экономики и маркетинга", 2014. – C. 36
29
Современный баланс и форма отчета о финансовых результатах носят
характер всестороннего учета деятельности и развития предприятия в истекшем
году и определения его перспектив на ближайшее будущее.
38
Цель такого учета тесно взаимоувязана с характером информации,
которую требуется от него получить, а именно, отображение:
– в абсолютных цифрах капитала и имущества предприятия
(балансовый итог);
– структуры капитала и имущества (баланс);
– чистых собственных средств (собственный капитал);
– изменений собственного капитала в течение одного периода.
Получение подобной информации обусловлено потребностями в ней:
1) руководства предприятия;
2) собственника;
3) государства (финансовых органов);
4) кредиторов;
5) общественности;
6) научных институтов и т.д.
Мотивы каждой из перечисленных сторон могут в значительной степени
различаться. Так, руководство требует информацию в интересах обеспечения
эффективного руководства предприятием, собственник – для контроля за
деятельностью руководства, финансовые органы – для проверки соблюдения
нормативно – правовой базы, кредиторы же хотят проверять
платежеспособность предприятия в качестве гарантии соблюдения их
требований и т.п.
39
Основным, доминирующим мотивом является защита собственных
интересов каждой из сторон. Исходя из этого, важное место в анализе занимает
анализ финансовой устойчивости предприятия, его платежеспособности. Эта
38
Проява С.М., Бобошко Н.М., Финансово-кредитная система: учебное пособие для студентов вузов,
обучающихся по специальностям «Бухгалтерский учёт, анализ и аудит», «Финансы и кредит»,
«Правоохранительная деятельность». - ЮНИТИ-ДАНА, 2014. – С. 336.
39
Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Практикум – M.: Издательство «Дело и
Сервис», 2015. – С. 91.
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/4118