Дипломная работа: Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия ОАО "Группа "Илим"
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
Расчет показателей ликвидности предприятия ОАО «Группа Илим»:
1) Общий показатель ликвидности (L1)
Формула для расчета: (А1+0,5*А2+0,3*А3): (П1+0,5*П2+0,3*П3)
2013 год = (2823+0,5 * 6515+0,3 * 8613): (9015+0,5 * 11776+0,3 * 42079) = 0,3
2014 год = (6408+0,5 * 7232+0,3 * 8713): (10196+0,5 * 38477+0,3 * 41294) = 0,3
2015 год = (7954+0,5*18625+0,3*10149): (12143+0,5*33680+0,3*50452) = 0,5
2) Коэффициент абсолютной ликвидности (L2)
Формула для расчета: А1: (П1+П2)
2013 год = 2823: (9015+11776) = 0,14
2014 год = 6408: (10196+38477) = 0,13
2015 год = 7954: (12143+33680) = 0,17
3) Коэффициент критической оценки (L3)
Формула для расчета: (А1+А2) : (П1+П2)
2013 год = (2823+6515) : (9015+11776) = 0,45
2014 год = (6408+7232) : (10196+38477) = 0,28
2015 год = (7954+18625) : (12143+33680) = 0,58
4) Коэффициент текущей ликвидности (L4)
Формула расчета: (А1+А2+А3) : (П1+П2)
2013 год = (2823+6515+8613) : (9015+11776) = 0,9
2014 год = (6408+7232+8713) : (10196+38477) = 0,5
2015 год = (7954+18625+10149) : (12143+33680) = 0,8
5) Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5)
Формула расчета: А3 : ((А1+А2+А3) - (П1+П2))
2013 год = 8613 : ((2823+6515+8613) - (9015+11776)) = - 3,03
2014 год = 8713 : ((6408+7232+8713) - (10196+38477)) = -0,33
2015 год = 10149 : ((7954+18625+10149) - (12143+33680)) = - 1,12
6) Коэффициент обеспеченности собственными средствами (L7)
Формула расчета: (П4 - А4) : (А1+А2+А3)
2013 год = (26077 - 70996) : (2823+6515+8613) = - 2,5
2014 год = (24089 - 91703) : (6408+7232+8713) = - 3,02
51
2015 год = (36461 - 94188) : (7954+18625+10149) = - 1,57
После расчета показателей ликвидности, полученные значения
необходимо занести в сводную таблицу.
Таблица 18 «Сводная таблица показателей ликвидности».
Показатели Ограничения
2013 год
2014 год
2015 год
Общий показатель
ликвидности
не более 1,1 0,3 0,3 0,5
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
больше 0,1
0,14
0,13
0,17
Коэффициент
критической
оценки
желательно 1,
допустимо от
0,7 до 0,8
0,45 0,28 0,58
Коэффициент
текущей
ликвидности
минимум 1,
оптимальное
значение 1,5 -
2
0,9 0,5 0,8
Коэффициент
маневренности
функционирующего
капитала
уменьш ение
показателя
- 3,03 - 0,33
- 1,12
Коэффициент
обеспеченности
собственными
средствами
не менее 0,1
- 2,5
- 3,02 - 1,57
На основании данных таблицы 18 можно сделать следующие выводы :
1. Общий показатель ликвидности не превышает допустимое значение, ни в
одном из периодов, т.е. предприятие является кредитоспособным, у него
хватит активов покрыть свои обязательства;
2. Коэффициент абсолютной ликвидности в 2014 году снизился на 0,01 это
незначительное снижение, главное, что показатель выше, чем
ограничение. В 2015 году показатель увеличился на 0,04 т.е. предприятие
в ближайшее время сможет погасить краткосрочную задолженность за
счет денежных средств;
3. Коэффициент критической оценки во всех периодах не дотягивает до
допустимого значения, т.е. предприятие мобилизовав все денежные
средства, ценные бумаги, ближайшие поступления по расчетам не сможет
погасить краткосрочную задолженность;
52
4. Коэффициент текущей ликвидности во всех периодах не дотягивает до
допустимого значения, т.е. предприятие не сможет погасить свои
текущие обязательства, мобилизовав все оборотные активы;
5. Коэффициент маневренности функционирующего капитала в каждом из
периодом отрицательный. Это означает, что у предприятия значительная
часть функционирующего капитала обездвижена в производственных
запасах и долгосрочной дебиторской задолженности;
6. Коэффициент обеспеченности собственными средствами, в каждом из
периодов отрицательные, т.е. у предприятия очень мало собственных
оборотных средств.
Следующий этап нашей работы, рассчитать показатели рыночной
устойчивости предприятия:
— коэффициент капитализации;
— коэффициент обеспеченности собственными источниками
финансирования;
— коэффициент финансовой независимости;
— коэффициент финансирования;
— коэффициент финансовой устойчивости.
Данные для расчета представлены в таблицах 19, 20 и 21.
Таблица 19 «Бухгалтерский баланс ОАО «Группа «Илим» за
2013 год в млн. рублей».
Бухгалтерский баланс ОАО «Группа Илим» на 2013 год.
1 раздел «Внеоборотные активы» 70 996
2 раздел «Оборотные активы»
17 951
3 раздел «Капитал и резервы» 24 707
4 раздел «Пассивы»
64 240
Из них : долгосрочные 42 079
Краткосрочные 22 161
Баланс 88 947
53
Таблица 20 «Бухгалтерский баланс ОАО «Группа «Илим» за
____________
2014 год в млн.рублей».
_________________
Бухгалтерский баланс ОАО «Группа Илим» на 2014 год.
1 раздел «Внеоборотные активы» 91 703
2 раздел «Оборотные активы»
22 353
3 раздел «Капитал и резервы»
22 670
4 раздел «Пассивы»
91 386
Из них : долгосрочные
41 294
Краткосрочные 50 092
Баланс
114 056
Таблица 21 «Бухгалтерский баланс ОАО «Группа «Илим» за
2015 год в млн. рублей».
Бухгалтерский баланс ОАО «Группа Илим» на 2015 год.
1 раздел «Внеоборотные активы» 94 188
2 раздел «Оборотные активы»
36 728
3 раздел «Капитал и резервы»
32 128
4 раздел «Пассивы»
98 788
Из них : долгосрочные 50 452
Краткосрочные 48 336
Баланс 130 916
1. Коэффициент капитализации (U1);
Формула для расчета: (долгосрочные + краткосрочные пассивы)/собственные
пассивы.
U1 2013 год = 64240 : 24707 = 2,6
U1 2014 год = 91386 : 22670 = 4,03
U1 2015 год = 98788 : 32128 = 3,08
2. Коэффициент обеспеченности собственными источниками
финансирования (U2);
Формула для расчета: (собственные пассивы - внеоборотные активы)/
оборотные активы.
U2 2013 год = (24707 - 70996) : 17951 = - 2,58
54
U2 2014 год = (22670 - 91703) : 22353 = - 3,09
U2 2015 год = (32128 - 94188) : 36728 = - 1,69
3. Коэффициент финансовой независимости (U3);
Формула расчета: собственные пассивы / итог баланса.
U3 2013 год = 24707 : 88947 = 0,28
U3 2014 год = 22670 : 114056 = 0,2
U3 2015 год = 32128 : 130916 =0,25
4. Коэффициент финансирования (U4);
Формула расчета: собственные пассивы / (долгосрочные + краткосрочные
пассивы).
U4 2013 год = 24707 : 64240 = 0,39
U4 2014 год = 22670 : 91386 =0,25
U4 2015 год = 32128 : 98788 = 0,33
5. Коэффициент финансовой устойчивости (U5);
Формула для расчета: (собственные + долгосрочные пассивы)/ итог баланса.
U5 2013 год = (24707 + 42079 ) : 88947 = 0,75
U5 2014 год = (22670 + 41294) : 114056 = 0,56
U5 2015 год = (32128 + 50452) : 130916 = 0,63
После расчета показателей определяющих рыночную устойчивость,
полученные значения необходимо занести в сводную таблицу.
55
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/4108