Курсовая работа: Оценка кредитоспособности банковских заемщиков

Превышение цены продажи над балансовой оценкой рассматривается как приток средств, а обратная ситуация - как отток средств. Приток (отток) средств из-за изменения стоимости основных средств = Стоимость основных средств на конец периода - Стоимость основных средств на начало периода + Результаты реализации основных средств за период, Модель анализа денежных потоков построена на группировке элементов притока и оттока средств по направлениям управления предприятием. Следующие блоки могут соответствовать этим областям в модели анализа денежных потоков:

1. Управление прибылью предприятия

2. Управление запасами и расчётами

3. Управление финансовыми обязательствами

4. Управление налогами и инвестициями

5. Управление соотношением собственного капитала и кредитов.

Для анализа денежных потоков данные берутся, как правило, как минимум за последний год. Если у клиента был устойчивый избыток притока над оттоком, то это свидетельствует о его финансовой устойчивости - кредитоспособности. Колебания величины ОДП (кратковременные превышения оттока над притоком) указывает на более низкий рейтинг клиента. Постоянное превышение показателя оттока средств над притоком характеризует клиента как неплатежеспособного. Текущая положительная средняя величина ОДП (превышение притока над оттоком) может использоваться в качестве предела для выдачи новых кредитов, то есть оно показывает степень, в которой клиент может погасить долговые обязательства за период. На основе соотношения величины общего денежного потока и размера долговых обязательств клиента определяется его класс кредитоспособности: нормативны уровни этого соотношения (І класс - 0,75; ІІ класс 0,30; ІІІ класс 0,25; ІV класс 0,2; V класс 0,2; VІ класс 0,15). [3]

Анализ движения денежных средств позволяет сделать вывод о слабых сторонах управления предприятием. Например, отток средств может быть связан с управлением запасами, расчетами (дебиторы и кредиторы), финансовыми платежами (налоги, проценты, дивиденды). Выявление слабых мест управления используется для разработки условий кредитования, отраженных в кредитном договоре.

Для решения вопроса о целесообразности и сумме кредита на относительно длительный период анализ денежных потоков проводится не только на основе фактических данных за прошлые периоды, но также на основе данных прогноза на планируемый период. Фактические данные используются для оценки прогноза.

Таким образом, денежный поток определяет способность предприятия покрывать свои расходы и погашать долги своими собственными ресурсами.

Анализ бизнес-рисков позволяет прогнозировать адекватность источников погашения кредита, тем самым дополняет методы оценки кредитоспособности клиентов банка.

Факторы делового риска связаны с отдельными стадиями оборота фондов. Набор этих факторов может быть представлен следующим образом:

1. Надежность поставщиков.

2. Диверсифицированность поставщиков.

3. Сезонность поставок. Длительность хранения сырья и материалов (является ли товар скоропортящимся).

4. Наличие складских помещений и необходимости в них.

5. Порядок приобретения сырья и материалов (у производителя или через посредника).

6. Факторы экологии.

7. Мода на сырье и материалы.

8. Уровень цен на приобретаемые ценности и их транспортировку (доступность цен для заемщика, опасность повышения цен).

10. Соответствие транспортировки характеру груза.

11. Риск ввода ограничений на вывоз и ввоз импортного сырья и материалов.

Деловой риск также связан с недостатками в правовой базе для совершения зачисляемой сделки, а также со спецификой отрасли заемщика. Необходимо учитывать влияние на развитие этой отрасли альтернативных отраслей, систематический риск по сравнению с экономикой в целом, подверженность отрасли циклическому спросу, постоянство результатов в деятельности отрасли и т.д. Большинство перечисленные факторы могут быть формализованы, то есть для них могут быть разработаны балльные оценки. [5]

Кроме методов оценки кредитоспособности существуют три способа моделирования уровня кредитоспособности заемщика:

o модели, основанные на статистических методах оценки;

o модели ограниченной экспертной оценки;

o модели непосредственной экспертной оценки.

Статистические модели предполагают присвоение кредитного рейтинга только на основе количественного статистического анализа. Небольшое количество банков используют статистические модели. Такие модели основаны на расчете кредитного рейтинга с использованием определенной формулы, которая включает как количественные факторы - финансовые коэффициенты, так и некоторые качественные факторы, но стандартизированные и количественные аспекты деятельности заемщика, например, отраслевые характеристики, кредитная история.

Так, процесс функционирования статистической модели проходит три этапа:

1. Определяются переменные (финансовые коэффициенты), оказывающие влияние на значение кредитного рейтинга.

2. На основе статистических данных прошлых периодов определяется влияние каждого конкретного фактора на уровень кредитоспособности, что находит отражение на всем коэффициенте.

3. Текущие переменные взвешиваются по степени влияния, и определяется значение рейтинга, выраженное в баллах. Разные баллы соответствуют разным классам кредитоспособности. Экономические расчеты в этом случае осуществляются с использованием программного обеспечения и минимального влияния человеческого фактора. [4]

Модели ограниченной экспертной оценки основаны на применении статистических методов с последующей корректировкой на основе определенных параметров качества. Например, рейтинг может быть скорректирован на несколько баллов в зависимости от мнения кредитного специалиста.

Моделью экспертной оценки пользуются 50% банков при определении кредитоспособности крупных и средних заемщиков. При такой оценке практически невозможно определить влияние конкретного фактора на величину кредитного рейтинга. Экономисты рассчитывают финансовые коэффициенты, но значения указываются индивидуально для каждого заемщика. Однако, в некоторых случаях на начальном этапе оценки используются именно статистические модели, задавая вектор дальнейшего анализа.

Таким образом, каждый коммерческий банк пользуется в определенной степени своим оригинальным методом, который способствует адекватной оценке крдитоспособности потенциальных заемщиков.

Итак, анализируя теоретические аспекты, можно сделать вывод, что кредитоспособность представляет собой комплексный аудит и финансовые характеристики, представленные финансовыми и нефинансовыми показателями, которые позволяют полностью и своевременно оценить его возможности по своим долговым обязательствам перед конкретным заемщиком-кредитором.

Также вышеперечисленные группы коэффициентов позволяют оценивать кредитоспособность клиентов не только на основе соответствия коэффициентов их стандарту, но и выявляют наметившиеся тенденции их изменения за период. Все эти показатели взаимосвязаны и образуют единую систему кредитных рейтингов.

Одним из наиболее важных компонентов кредитного анализа заемщика является его информационная база. Особенность формирования и использования информационной базы состоит в том, что без неё невозможно реально и эффективно оценить уровень риска будущих финансовых вложений кредитных ресурсов в тот или иной хозяйствующий субъект. Информация, используемая при анализе кредитоспособности, должна обладать следующими основными характеристиками: полнота, достоверность, доступность и эффективность. От качества и достоверности информации, предоставляемой заемщиком банку и получаемой самим кредитором, во многом зависит оценка вероятности заемщика по кредитным обязательствам.

Эффективность применения всех методов оценки кредитоспособности, упомянутых в работе, напрямую зависит от экономического и политического состояния страны в целом. Только прозрачность экономики и соблюдение всех правовых норм повысят эффективность всех аналитических и статистических методов оценки кредитоспособности, а, следовательно, значительно увеличат уровень конкуренции в сфере банковских кредитов, что, в свою очередь, высвободит больше инвестиций кредиты на развитие экономики в целом.

Глава 2. Кредитоспособность заемщика и методы её оценки в АО «Россельхозбанк»

2.1 Организационная и финансовая характеристика АО «РОССЕЛЬХОЗБАНК»

Россельхозбaнк (РСХБ) был создан по инициативе правительства, которую одобрил президент в 2000 году. Учредителем выступило государственное Агентство по реструктуризации кредитных организаций (АРКО, предшественник Агентства по страхованию вкладов). С июля 2001 года 100% акций банка принадлежит правительству Российской Федерации, а конкретно Федеральному фонду имущества (сейчас Федеральное агентство по управлению государственным имуществом -- Росимущeство). С мая 2010 года высшую должность кредитной организации занимает Дмитрий Патрушев. С 2015 года председателем наблюдательного совета банка являлся бывший губернатор Краснодарского края, действующий министр сельского хозяйства РФ -- Александр Ткачев. В конце июня 2017 года председателем наблюдательного совета РСХБ был избран заместитель председателя Правительства РФ Аркадий Дворкович.

Россeльхозбанк занимает лидирующее место в России по количеству открытых подразделений, а точнее второе: по состоянию на 15 декабря 2018 года функционирует 79 филиалов и порядка 1,2 тыс. офисов в регионах страны. Банк также имеет офисы в Азербайджане, Белоруссии, Казахстане, Армении и Таджикистане. Количество работников на 15 декабря 2018 года составляла 30,3 тыс. человек (почти не изменилась с конца 2017 года).

Основные задачи Россeльхозбанка -- доступное, качественное и эффективное удовлетворение потребностей сельскохозяйственных товаропроизводителей и сельского населения Российской Федерации в банковских продуктах и услугах, содействие формированию и функционированию национальной и в то же время современной кредитно-финансовой системы сельскохозяйственного сектора РФ, осуществление поддержки и развития агропромышленного комплекса и сельских территорий.

Согласно финансовой отчетности по РСБУ, за первые девять месяцев 2018 года Сельскохозяйственный банк получил чистую прибыль в размере 767,8 млн рублей (за аналогичный период 2017 года чистая прибыль составила 116,5 млн рублей). По итогам 2017 года чистая прибыль составила 909,2 млн руб.

Таблица 2.1 Анализ активов АО «Россeльхозбанк» за 2015-2017гг.