Дипломная работа: Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости экономического субъекта на примере ООО «ТД «Шкуренко»
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
42
Рис. 3. Динамика выручки и себестоимости продукции ООО «ТД
«Шкуренко» за 2014-2016 г.г.
Прибыль от продаж в 2015 году по сравнению с 2014 годом выросла на
45,76%. Таким образом, темп роста чистой прибыли опережал темп роста
выручки от продаж. Это стало возможным за счет существенного сокращения
коммерческих расходов. Однако в 2016 году показатель прибыли снизился на
36,17% по сравнению с предыдущим годом. Это обусловлено значительным
ростом (почти в 2 раза) суммы процентов к уплате. Снижение показателей
прибыли, прочих доходов связано с ситуацией на рынке, а также с появлением
новых конкурентов.
Открытие и расширение розничной сети позволило ООО увеличить не
только показатель товарооборота, но и увеличить среднегодовую заработную
плату одного работника. В 2014 году заработная плата составила 18 396 руб., в
2015 году она выросла на 11 186 руб. и составила 29 582 руб. Затем в 2016 году
данный показатель увеличился еще на 2 367 руб. и достиг отметки 31 949 руб.
Это связано с расширением штата сотрудников, с открытием новых торговых
точек, а также с политикой компании в области управления персоналом.
Стоимость основных фондов увеличилась в 2015 году за счёт
приобретения имущества, однако данный показатель уменьшился в связи с
начислением амортизационных начислений.
0,00
1 000 000,00
2 000 000,00
3 000 000,00
4 000 000,00
5 000 000,00
6 000 000,00
7 000 000,00
2014 г. 2015 г. 2016 г.
Тыс. рублей
Выручка
Себестоимость продаж
43
Показатели фондоотдачи с 2014 по 2016 годы растут, что говорит о
повышении результативности использования производственных фондов. Рост
показателей фондовооруженности за последние три года свидетельствует о
повышении эффективности использования оборудования. Рост данных
показателей говорит о повышении эффективности использования основных
средств.
Таким образом, проведенный анализ экономических показателей
деятельности и анализ организационной структуры компании говорит о том,
что ООО «ТД Шкуренко» является перспективным и динамично
развивающимся предприятием, которое стремится к росту и развитию.
2.2. Анализ бухгалтерского баланса
На первом этапе проведения оценки платежеспособности и финансовой
устойчивости ООО «ТД «Шкуренко» был проведен горизонтальный и
вертикальный анализ бухгалтерского баланса ООО «ТД «Шкуренко» за 2014-
2016 годы. Детальный анализ структуры активов представлен в таблице 1.
Таблица 1
Структура активов ООО «ТД «Шкуренко» за 2014-2016 г.г.
Показатель
На 31.12.2014 г.
На 31.12.2015 г.
На 31.12.2016 г.
тыс. руб.
Уд.
вес,%
тыс. руб.
Уд.
вес,%
тыс. руб.
Уд.
вес,%
Основные
средства
113 467
11,95
119 129
11,77
112 642
7,54
Прочие
внеоборотные
активы
3 644
0,38
3 655
0,36
3 663
0,25
Запасы
368 962
38,85
462 274
45,67
723 963
48,47
НДС по
приобретенны
м ценностям
774
0,08
891
0,09
821
0,05
Дебиторская
задолженность
418 573
44,08
399 384
39,45
647 803
43,37
Финансовые
вложения
20 988
2,21
22 653
2,24
–
0,00
Денежные
средства и
денежные
эквиваленты
23 131
2,44
4 128
0,41
4 155
0,28
44
Прочие
оборотные
активы
112
0,01
177
0,02
462
0,03
Баланс
949 651
100
1 012 291
100
1 493 509
100
В структуре активов ООО «ТД «Шкуренко» доминирующими статьями
являются дебиторская задолженность и запасы. Это, прежде всего, связано с
тем, что ООО «ТД «Шкуренко» занимается торговлей и активно формирует
запасы для обеспечения товарооборота. Помимо запасов, значительная доля
активов приходится на дебиторскую задолженность – обязательства
контрагентов, которым экономический субъект реализует продукцию.
В оборотных активах ООО «ТД «Шкуренко» присутствует только
краткосрочная дебиторская задолженность. В целом это не является
негативным фактом для организации, поскольку краткосрочная дебиторская
задолженность относится к быстрореализуемым активам. Ее наличие говорит о
высоком спросе на продукцию, реализуемую предприятием.
В 2014 году наибольший удельный вес в структуре активов имела
именно дебиторская задолженность – 44,08%, на втором месте находились
запасы – 38,85%. В 2015 году ситуация изменилась: размер дебиторской
задолженности уменьшился на 19 819,00 тыс. рублей (-4,58%), и она стала
составлять 399 384 тыс. рублей. Дебиторская задолженность снизилась не
только в абсолютном выражении, но и относительно остальных активов
организации: в 2015 году на ее долю приходилось только 39,45% активов. В то
время как большая часть активов пришлась именно на долю запасов – 45,67%.
Таким образом, в 2016 году в структуре активов около половины всех
активов (48,47%) приходилось на долю запасов, чуть меньшая часть активов
пришлась на дебиторскую задолженность – 43,37%.
Поскольку деятельность экономического субъекта не является
капиталоемкой, доля основных средств в структуре активов небольшая. В 2014
году основные средства составляли 11,95% валюты баланса, в 2015 году –
11,77%, в 2016 году – 7,54%.
45
За анализируемый период времени была сведена к нулю такая статья
оборотных активов, как краткосрочные финансовые вложения: в 2014 году на
данный актив приходилось 20 988,00 тыс. рублей (2,21% всех активов ООО
«ТД «Шкуренко»). В 2015 году показатель вырос на 1 665,00 тыс. рублей
(7,93%) и составил 22 653,00 тыс. рублей, но в 2016 году данная статья актива
баланса была исключена. Можно сделать вывод, что в анализируемом периоде
ООО «ТД «Шкуренко» как таковой деятельности по инвестированию не
осуществляло. Это подтверждается и отсутствием в структуре активов
долгосрочных вложений.
На долю денежных средств и денежных эквивалентов приходится
незначительная часть от общего объема активов: в 2014 году доля денежных
средств в валюте баланса составляла 2,44%, но в 2015 году она снизилась до
0,41% от общего объема активов, а в 2016 году продолжила снижаться и
составила всего 0,28% в структуре активов организации.
Динамика активов ООО «ТД «Шкуренко» представлена в Приложении
12. Для наглядности результаты анализа представлены на рисунке 4.
Рис. 4. Динамика активов ООО «ТД «Шкуренко» за 2014-2016 г.г.
0,00
100 000,00
200 000,00
300 000,00
400 000,00
500 000,00
600 000,00
700 000,00
800 000,00
2014 г. 2015 г. 2016 г.
Тыс. рублей
Основные средства
Запасы
Дебиторская задолженность
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)
Денежные средства и денежные эквиваленты
46
Как видно из результатов анализа, в 2015 году показатель запасов вырос
по сравнению с 2014 годом на 93 312,00 тыс. рублей (25,29%), а дебиторская
задолженность, напротив, снизилась на 19 189,00 тыс. рублей (-4,58%). Это
связано с погашением дебиторами части обязательств перед ООО «ТД
«Шкуренко» и одновременным расширением товарооборота предприятия.
В 2016 году в отношении запасов сложившаяся тенденция сохранилась:
запасы выросли на 261 689,00 тыс. рублей (56,61%) по сравнению с 2015 годом.
Обратим внимание, что объем запасов в абсолютном выражении демонстрирует
устойчивую тенденцию к росту.
При этом объем дебиторской задолженности в 2016 году также вырос по
сравнению с предыдущим годом на 248 419,00 тыс. рублей (62,20%) и составил
674 803,00 тыс. рублей.
Расширение количества запасов и увеличение непогашенных
обязательств перед экономическим субъектом на фоне роста показателей
себестоимости продаж и прибыли от продаж свидетельствует о существенном
увеличении товарооборота ООО «ТД «Шкуренко» в 2014-2016 годах.
Общая сумма денежных средств организации в 2015 году существенно
снизилась по сравнению с 2014 годом на 19 003,00 тыс. рублей (-82,15%). В
2016 году данный показатель вырос, но незначительно – на 27,00 тыс. рублей
(0,65%).
Таким образом, наблюдается значительное снижение доли наиболее
ликвидных активов в валюте баланса. Это значит, что активы ООО «ТД
«Шкуренко» сосредотачиваются в наименее ликвидной форме, что замедляет
их оборачиваемость и негативно сказывается на платежеспособности и
финансовой устойчивости организации.
В целом валюта баланса в 2015 году выросла на 62 640,00 тыс. рублей
(6,60%) по сравнению с 2014 годом, а в 2016 году – еще на 481 218,00 тыс.
рублей (47,54%) по сравнению с 2015 годом. Данный факт обусловлен в
большей степени ростом дебиторской задолженности и запасов в структуре
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/4120