Дипломная работа: Антикризисная реструктуризация как средство сохранения работоспособного бизнеса (на примере ООО "Лента"
Внимание! Если размещение файла нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам
38
кредиторская задолженность ООО «Лента» превышает дебиторскую на 11 154
880 тыс. руб.
Также следует отметить, что наличие у предприятия нераспределенной
прибыли свидетельствует о возможности пополнения оборотных средств для
ведения нормальной хозяйственной деятельности. Структура и отклонения
пассивов баланса представлены в таблице 12.
Таблица 12
Структура пассивов ООО «Лента» за 2015 - 2016 гг.
Пассив баланса
Уд.вес, %
Отклонения
2016 г
2015 г
В структуре, %
2016/2015
Добавочный капитал
22,8
23,6
6
-0,86
Нераспределенная
прибыль
25,76
27,6
7
-1,91
Итого Собственный
капитал(Капитал и
резервы)
49,1
47,7
+1,4
Долгосрочные заемные
средства
22,56
25,3
-2,74
Отложенные налоговые
обязательства
4,86
4,74
+0,12
Итого Долгосрочные
обязательства
28,26
30,5
-2,24
Краткосрочные заемные
средства
10,67
9,77
+0,9
Кредиторская
задолженность
9,85
9,92
-0,07
Оценочные обязательства
2,01
1,94
+0,07
Итого Краткосрочные
обязательства
22,6
21,7
+0,9
БАЛАНС
100
100
0
Согласно данным таблицы 12, пассивная часть баланса ООО «Лента» во
все периоды характеризуется преобладающим весом добавочного капитала,
нераспределенной прибыли и долгосрочных заемных источников средств.
Показатель долгосрочных кредитов и займов имеет тенденцию к снижению, так
в 2016 году он составляет 30,5%, и 28,26% в 2015 году.
Значение же собственного капитала и краткосрочных займов организации
увеличилось. Так, на конец 2016 года собственный капитал составил 49,1%
39
отобщего объема пассивов предприятия, а краткосрочные кредиты и займы
22,6%.
Таким образом, доля собственного капитала предприятия на конец
периода составляет 49,1%, в то время как доля заемного равна 50,9% , что
говорит о равновесии между собственными и заемными средствами ООО
«Лента». Однако это также может являться причиной финансовой
неустойчивости предприятия.
Основным источником формирования имущества предприятия на
протяжении анализируемых периодов является собственный капитал. К 2015
году его доля в имуществе ООО «Лента» также увеличилась.
Данные основныхэкономических показателей изображены в таблице 13.
Таблица 13
Динамика показателей финансовых результатов ООО
«Лента», тыс. руб.
Показатели
2016 г.
2015 г.
Отклонени
я,
Темп
прироста,
тыс. руб.
%,
Выручка
2831695
10
29020542
5
-7035915
-2,42
Себестоимость продаж
2502615
46
24870509
0
+1556456
+0,63
Валовая прибыль (убыток)
3290796
4
41500335
-8592371
-20,7
Прибыль (убыток) от
продаж
3290796
4
41500335
-8592371
-20,7
Прибыль (убыток) до
налогообложения
2559057
4
35809472
-10218898
-28,5
Чистая прибыль (убыток)
2156451
2
29273982
-7709470
-26,3
По данным таблицы 13 можно сказать, что за отчетный период
произошло снижение практически по всем абсолютным показателям формы
«Отчет о финансовых результатах». Выручка предприятия за анализируемый
период уменьшилась на 2,42% в сравнении с данными предыдущего года.
Прибыль от основной деятельности предприятия в 2016 году снизилась
на 20,7%, что является отрицательным фактором, а также свидетельством
40
неэффективной работы ООО «Лента» за анализируемый период. При этом
себестоимость продаж данного предприятия выросла на 0,63%.
Наибольшее снижение произошло по одному из ключевых показателей
деятельности любого предприятия, а именно чистой прибыли, чем прирост
составит -26,3%. Поскольку темпы роста показателей деятельности ООО
«Лента» имеют отрицательную тенденцию можно судить о неэффективной
деятельности предприятия за данный период.
Таким образом, на уровень прибыли, полученный в 2016 году,
существенное отрицательное влияние оказали проценты к уплате, а также
прочие расходы ООО «Лента». В целом предприятие каждый год получало
прибыль, что является положительным результатом функционирования ООО
«Лента».
Проведенный анализ ООО «Лента», позволяет сделать вывод о том, что
данное предприятие не является полностью платежеспособным и финансово
устойчивым, поскольку основной элемент оборотного капитала – запасы, не
полностью обеспечены источниками их покрытия. Это значит, что предприятие
не сможет вовремя расплатиться со всеми своими кредиторами. Результаты
приведенных расчетов свидетельствуют о неустойчивом состоянии
предприятия.
Однако, не смотря на снижения некоторых показателей, стоит сказать,
что ООО «Лента» является развивающимся предприятием. Оценка
финансового состояния предприятия ООО «Лента» способствует выявлению
возможностей для повышения эффективности функционирования данного
хозяйствующего субъекта с помощью различных рекомендаций и мероприятий.
Проведем анализ и оценку ликвидности ООО «Лента».
Основываясь на методику, рассмотренную в первой главе, произведем
анализ ликвидности баланса ООО «Лента» по абсолютным показателям,
используя данные отчетности за 2015-2016 года. Группировка активов по
степени ликвидности представлена в таблице 14.
41
Таблица 14
Группировка активов ООО «Лента» по степени ликвидности за
2015-2016 гг.
Показатели
Абсолютные величины,
тыс. руб.
Структура,
%
2016 г.
2015 г.
2016
2015
Наиболее ликвидные
активы (А1)
10902612
17830149
1,91
3,3
Быстро реализуемые
активы (А2)
44999436
49899949
7,9
9,09
Медленно
реализуемые
активы
(А3)
4475045
4235511
0,79
0,77
Труднореализуемые
активы (A4)
509443402
477090267
89,4
86,9
Баланс
569820495
549055876
100
100
Группировка активов предприятия показала, что в структуре имущества
за 2015 - 2016 гг. преобладают Труднореализуемые активы (A4), что не
является положительным моментом для ООО «Лента», поскольку данные
средства почти невозможно использовать для покрытия краткосрочной
задолженности.
Группировка пассивов по сроку выполнения обязательств представлена в
таблице 15.
Таблица 15
Группировка пассивов ООО «Лента» по сроку выполнения
обязательств
Показатели
Абсолютные величины,
тыс. руб.
Структура,
%
2016 г.
2015 г.
2016
2015
Наиболее срочные
обязательства (П1)
56154316
54444567
9,85
9,92
Краткосрочные пассивы (П2)
72274227
64323831
12,7
11,72
Долгосрочные пассивы (П3)
161486189
168183924
28,34
30,63
Собственный капитал
предприятия(П4)
279905763
262103554
49,12
47,74
Баланс
569820495
549055876
100
100
В структуре пассивов ООО «Лента» на протяжении анализируемого
периода преобладает Собственный капитал предприятия (П4). Также в
42
структуре пассивов видно, предприятие привлекает краткосрочные кредиты и
займы, поскольку П2> 0.
Соотношение итогов приведенных групп актива и пассива баланса
за 2015 год:
17 830 149 ≤ 54 444 567,
49 899 949 ≤ 64 323 831,
4 235 511 ≤ 168 183 924,
477 090 267 ≥ 262 103 554,
т.е. А1≤П1; А2≤П2; А3≤П3; А4≥П4.
Соотношение итогов приведенных групп актива и пассива баланса
за 2016 год:
10 902 612 ≤ 56 154 316,
44 999 436 ≤ 72 274 227,
4 475 045 ≤ 161 486 189,
509 443 402 ≥ 279 905 763,
т.е. А1≤П1; А2≤П2; А3≤П3; А4≥П4.
Систематизируем полученные данные в таблицы
Таблица 16
Группировка активов и пассивов для проведения анализа
ликвидности баланса за 2015 год
А
2015
П
2015
Платежный
излишек (+)
или
недостаток (–)
А1
17830149
П1
54444567
-36614418
А2
49899949
П2
64323831
-14423882
А3
4235511
П3
168183924
-163948413
А4
477090267
П4
262103554
+214986713
Результаты, полученные при проведении анализа ликвидности
бухгалтерского баланса по итогам 2016 года, показаны в таблице 17.
Источник: https://baza.diplomsite.ru/previewfile/5441