Объём денежных средств снизился на 1557 тысяч рублей - на 76% по сравнению с 2012 годом. В общей структуре активов удельный вес денежных средств снизился с 11,29% до 2,57%.
Общий объём оборотных активов увеличился с 15396 тысяч рублей до 16498 тысяч рублей - на 7,16%. Увеличение удельного веса оборотных средств в общей структуре активов составило 1,28%.
В период с 2012 по 2013 год структура пассивов претерпела следующие изменения.
Капитал и резервы увеличились на 766 тысяч рублей - это изменение составило 10,31% в отношении к предшествующем отчётному - 2012 году. Удельный вес в общей структуре пассивов увеличился на 1,84%. Данные изменения обусловлены увеличением объёма нераспределённой прибыли прошлых лет, которая увеличилась с 4476 тысяч рублей до 5242 тысяч рублей - это изменение составило 17,11%.
Несмотря на то, что долгосрочные обязательства остались неизменными, их удельный вес в общем объёме пассивов снизился на 0,07% из-за роста объёма средств других пассивов.
Кредиторская задолженность уменьшилась на 29 тысяч рублей. В большей степени на это повлияло снижение прочей кредиторской задолженности на 324 тысячи рублей и 53,47% в относительном выражении, а также задолженности по налогам и сборам - на 228 тысяч рублей по отношению к 2012 году, что составило 14,72%. Снижение объёма средств произошло и по другим статьям кредиторской задолженности: перед поставщиками и подрядчиками на 59 тысяч рублей, перед персоналом организации - 65 тысяч рублей, перед государственными внебюджетными фондами - 10 тысяч рублей. Но несмотря на эти изменения, общий объём средств по разделу краткосрочных обязательств повысился на 243 тысячи рублей за счёт других статей.
На основе отчёта о прибылях и убытках, который представлен в таблице Б.1
приложения Б, так же был проведён структурно динамический анализ, который
представлен ниже в таблице 2.2.
Таблица 2.2 - Структурно-динамический анализ отчета о прибылях и убытках
|
Показатель |
2012 |
2013 |
Изменение |
|||
|
|
тыс.руб. |
% |
тыс.руб. |
% |
тыс.руб |
% |
|
1. Доходы организации - всего, в том числе |
12269 |
100,0 |
15863 |
100,0 |
3594 |
29,3 |
|
1.1 Выручка (нетто) от продажи товаров, работ, услуг |
12147 |
99,0 |
14861 |
93,7 |
2714 |
22,3 |
|
1.2 Проценты к получению |
- |
|
|
|
|
|
|
1.3 Прочие доходы |
122 |
1,0 |
1002 |
6,3 |
880 |
721,3 |
|
2. Расходы - всего, в том числе |
11169 |
100,0 |
15063 |
100,0 |
3894 |
34,9 |
|
2.1. Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг |
8384 |
75,1 |
10471 |
69,5 |
2087 |
24,9 |
|
2.2. Коммерческие расходы |
|
|
|
|
|
|
|
2.3. Управленческие расходы |
1972 |
17,7 |
2748 |
18,2 |
776 |
39,4 |
|
2.4. Проценты к уплате |
|
|
|
|
|
|
|
2.5. Прочие расходы |
475 |
4,3 |
1437 |
9,5 |
962 |
202,5 |
|
2.6. Налог на прибыль |
338 |
3,0 |
407 |
2,7 |
69 |
20,4 |
|
3. Коэффициент соотношения доходов и расходов |
1,098 |
|
1,053 |
|
-0,045 |
|
|
Чистая прибыль (убыток) |
1100 |
|
800 |
|
-300 |
-27,3 |
В ходе анализа отчёта о прибылях и убытках ООО "Строй-Маг" были сделаны следующие несколько выводов.
По сравнению с 2012 годом, в 2013 году увеличились доходы организации - на 3594 тысячи рублей, что в процентном соотношении составляет 29,3%. Такой рост во многом объясняется увеличением выручки - на 2714 тысяч рублей в абсолютном выражении, и 22,3% в относительном. Также увеличились и прочие доходы - с 122 тысяч рублей до 1002 тысячи рублей, что составило почти восьмикратное увеличение.
В то же время произошли изменения и в расходах - общий их объём увеличился на 3894 тысяч рублей, что составляет 34,86% относительно предыдущего 2012 года. Наибольший вклад в это изменение привнесло 25%-ное увеличение объёма себестоимости проданных товаров и оказанных услуг - на 2087 тысяч рублей. Остальная часть изменения почти равномерно распределилась между управленческими - 776 тысяч рублей, и прочими расходами - 962 тысячи рублей.
В связи с тем, что расходы увеличились на большую сумму, чем доходы, общий уровень чистой прибыли снизился с 1100 рублей до 800 тысяч рублей - на 27,27%.
Для лучшего понимания влияния данных изменений на деятельность организации, необходимо рассчитать несколько групп коэффициентов.
Для начала рассмотрим показатели имущественного положения, представленные
в таблице 2.3.
Таблица 2.3 - Показатели имущественного положения
|
Наименование показателя |
Формула расчета |
Значение показателя за 2011 год |
Значение показателя за 2012 год |
Значение показателя за 2013 год |
|
Сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении организации |
итог баланса нетто |
14177 |
18145 |
19154 |
|
Стоимость основных средств |
|
2432 |
2630 |
2537 |
|
Доля основных средств в активах |
Стоимость основных средств/Итог баланса нетто |
0,172 |
0,145 |
0,132 |
Из данных таблицы 2.3 видно, что, несмотря на изменение суммы основных средств, в структуре активов организации имеется тенденция к снижению доли основных средств. Это оказывает благополучное влияние на общую ликвидность организации. С другой стороны, слишком малая доля основных средств может привести к неустойчивости финансового положения организации. Оптимальное соотношение должна выбирать организация для себя сама, в зависимости от преследуемых целей и сферы деятельности.
Ликвидность - это способность предприятия выполнять свои краткосрочные долговые обязательства. Коэффициенты ликвидности позволяют определить способность предприятия оплатить свои краткосрочные обязательства в течение отчетного периода [41].
Рассчитаем коэффициенты ликвидности ООО "Строй-Маг", формулы
для расчета которых представлены в таблице 2.4.
Таблица 2.4 - Динамика изменения показателей ликвидности
|
Наименование показателя |
Формула расчета |
Значение показателя на конец 2012 г. |
Значение показателя на конец 2013 г |
Динамика изменения значения показателя |
Норма |
|
Величина собственных оборотных средств |
Собственный капитал + долгосрочные обязательства - внеоборотные активы |
4906 |
5765 |
859 |
>0 |
|
Коэффициент текущей ликвидности |
Оборотные активы/Краткосрочные пассивы |
1,47 |
1,54 |
0,07 |
1,5 - 2,5 |
|
Коэффициент быстрой ликвидности |
Оборотные активы за минусом запасов/Краткосрочные пассивы |
1,13 |
1,09 |
-0,04 |
0,6 - 1 |
|
Коэффициент абсолютной ликвидности |
денежные средства/краткосрочные пассивы |
0,20 |
0,05 |
-0,15 |
0,2 - 0,5 |
|
Доля оборотных средств в активах |
оборотные активы/всего хозяйственных средств (нетто) |
0,85 |
0,86 |
0,01 |
|
|
Доля запасов в оборотных активах |
запасы/оборотные активы |
0,23 |
0,29 |
0,06 |
|
|
Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов |
собственные оборотные средства/запасы |
1,39 |
1,19 |
-0,20 |
>0,5 |
Величина собственных оборотных средств показывает долю средств, которые принадлежат предприятию, в текущих активах. Является одной из характеристик финансовой устойчивости. Показывает не только то, насколько текущие активы превышают текущие обязательства, но и то, насколько внеоборотные активы финансируются за счет собственных средств предприятия и долгосрочных кредитов. Исходя из данных таблицы, можно проследить тенденцию к повышению собственных оборотных средств ООО "Строй-Маг" - с 4906 до 5765 тысяч рублей, что должно положительно влиять на деятельность организации.
Коэффициент текущей ликвидности отражает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы для погашения его краткосрочных обязательств в течение определенного периода. Нормальным для коэффициента считается значение от 1.5 до 2.5, в зависимости от отрасли. Значение ниже 1 будет говорить о высоком финансовом риске, который связан с несостоятельностью предприятия стабильно оплачивать текущие счета. В свою очередь, значение показателя более 3 может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала. Данный показатель для ООО "Строй-Маг" является чуть ниже нормы в 2012 году и в пределах нормы в 2013 - 1,47 и 1,54. Из этого следует, что организация имеет устойчивую способность оплачивать текущие краткосрочные обязательства.
Коэффициент быстрой ликвидности характеризует способность компании погашать краткосрочные обязательства за счёт оборотных активов (только высоко- и средне-ликвидные текущие активы), которые составляют денежные средства и их эквиваленты, финансовые инвестиции и кредиторская задолженность. Теоретически достаточным значением данного коэффициента считается 0,6. С другой стороны, слишком высокое его значение также не считается благоприятным, так как это будет свидетельствовать о нерациональном распределении средств. На конец 2012 года, показатель со значением 1,13 соответствует норме. Но за год происходит незначительное понижение, поэтому на конец 2013 года коэффициент приобретает значение 1,09. Исходя из этого, можно увидеть, что организация имеет возможности в критической ситуации срочно погасить текущие обязательства при условии своевременного осуществления расчётов с дебиторами.
Коэффициент абсолютной ликвидности отражает способность компании погашать краткосрочные обязательства за счёт денежных средств, средств на расчетных счетах и краткосрочных финансовых вложений. Нормальным считается значение коэффициента более 0,2. С другой стороны, высокое значение может свидетельствовать о нерациональном распределении денежных средств, о высокой доле неработающих активов в виде наличных денег и средств на счетах. Но не следует преждевременно делать выводы о негативном финансовом положении организации, если значение коэффициента чуть ниже 0,2, так как очень маловероятно такое стечение обстоятельств, при котором бы все кредиторы одновременно предъявили ей свои требования. Рассчитанные в таблице 3 показатели абсолютной ликвидности ООО "Строй-Маг" находятся ниже пределов рекомендуемых значений. Причём, в 2012 году значение коэффициента 0,2, что можно считать нормальным. Но в 2013 году значение коэффициента резко снизилось до 0,05, что даёт повод руководству организации обратить пристальное внимание на распределение денежных средств.
Доля оборотных средств в общей сумме активов ООО "Строй-Маг" преобладает над внеоборотными, и составила 0,85 и 0,86 в 2012 и 2013 году соответственно. Значение данного показателя варьируется в зависимости от отрасли, в которой работает организация. В данном случае, для рынка строительных услуг, такие показатели могут считаться нормальными.
Доля запасов в оборотных активах не должна быть слишком большой - это может свидетельствовать о пониженном спросе на продукцию либо быть признаком "затоваривания", что несёт за собой дополнительные убытки на хранение. Значение показателя данного коэффициента ООО "Строй-Маг" в конце 2013 года находится на уровне 0,29 - с учётом произошедшего повышения от показателя 0,23 предыдущего, 2012 года. Эти данные говорят о том, что присутствует тенденция к повышению уровня запасов, но их доля в общем объёме оборотных активов не так велика, чтобы свидетельствовать о негативных процессах внутри организации.
Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов указывает на часть стоимости запасов, покрывающуюся собственными оборотными средствами, а также традиционно имеет большое значение в анализе финансового состояния. Значение этого коэффициента должно превышать величину 0,5. Для ООО "Строй-Маг" и в 2012 и 2013 году оно как раз превышало этот предел - 1,39 и 1,19.
Платежеспособность - это способность предприятия погашать долгосрочные долги по
мере наступления сроков платежа. Группа коэффициентов платежеспособности
(показателей структуры капитала) характеризует степень защищенности интересов
кредиторов и инвесторов, имеющих долгосрочные вложения в компанию [41]. Способ
расчета и значения показателей платежеспособности представлены в таблице 2.5.
Таблица 2.5 - Оценка финансовой устойчивости
Формула расчета
Значение показателя на конец 2012 года
Значение показателя на конец 2013 года
Динамика изменения значения показателя
Нормальное поведение показателя
Коэффициент концентрации собственного капитала
собственный капитал/всего хозяйственных средств (нетто)
0,410
0,428
0,018
>0,5 Тенденция к повышению
Коэффициент финансовой зависимости
всего хозяйственных средств (нетто)/собственный капитал
2,442
2,337
-0,105
Тенденция к снижению-
Коэффициент маневренности собственного капитала
собственные оборотные средства/собственный капитал
0,660
0,703
0,043
0,2 <X<0,5
Коэффициент структуры долгосрочных вложений
долгосрочные пассивы/внеоборотные активы
0,081
0,084
0,003
Тенденция к понижению, не доводя до слишком низких значений
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств
долгосрочные пассивы/долгосрочные пассивы + собственный капитал
0,029
0,027
-0,003
Тенденция к понижению, не доводя до предельно низких значений
Коэффициент структуры заемного капитала
долгосрочные пассивы/заемный капитал
0,021
0,02
-0,001
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств
заемный капитал/собственный капитал
1,442
1,337
-0,105
Коэффициент концентрации собственного капитала указывает долю активов организации, которые покрываются за счет собственного капитала (обеспечиваются собственными источниками формирования). Оставшаяся доля активов покрывается за счет заемных средств. Инвесторы и банки, выдающие кредиты, обращают внимание на значение этого коэффициента. Чем выше значение коэффициента, тем с большей вероятностью организация может погасить долги за счет собственных средств. Чем больше показатель, тем независимее предприятие. Финансовое положение можно считать устойчивым, если значение коэффициента не менее 0,5, иными словами, половина имущества должна быть сформирована за счёт собственных средств организации. Значение данного показателя в 2012 и 2013 году для ООО "Строй-Маг" составляло 0,41 и 0,428 соответственно. Это означает, что финансовое положение организации является неустойчивым, и руководству следует скорректировать распределение финансов.